25 правил трейдера: Мантра для работы над дисциплиной
Успех любого трейдера напрямую зависит от его дисциплинированности. Доля дисциплины в успешном трейдинге составляет 90%. Формула очень проста: торгуйте дисциплинированно – и у вас всё получится; либо торгуйте недисциплинированно – и вы проиграете.
Вот уже 20 лет я являюсь трейдером и членом Чикагской торговой палаты – Чицаго Боард оф Траде (ЦБОТ). За время успешной работы скальпером на торговых площадках мне довелось поторговать на разных рынках: это были 30-летние казначейские облигации на ЦБОТ, С&П 500 на Чикагской товарной бирже (Чицаго Мерцантиле Ехчанге – ЦМЕ), а также ценные бумаги на Лондонской международной бирже финансовых фьючерсов (Лондон Интернатионал Финанциал Футурес Ехчанге – ЛИФФЕ). И теперь в меру свободного времени я торгую фьючерсами Е-мини Дощ на ЦБОТ.
Я получил степень бакалавра в области делового администрирования в Университете Денвера, однако сверходаренным студентом себя никогда не считал. Формального образования в сфере технического анализа у меня нет. Я даже не могу построить по формулам уровни Фибоначчи или скользящие средние – не говоря уже о том, как с этим всем торговать. Образования в сфере фундаментального анализа рынков у меня тоже нет. Мне непонятна причинно-следственная связь между действиями Комитета по операциям на открытом рынке ФРС (ФОМЦ) и поведением цен казначейских бумаг или других активов.
Тогда каким образом у меня получается добиваться успеха день за днем торгуя на рынках уже более 20-ти лет? Ответ прост: я торгую дисциплинированно и уважаю рынок. Когда вход ошибочный, то сделка закрывается моментально, а когда вход хорош, то излишняя жадность отходит на второй план. Меня вполне устраивают небольшие прибыльные сделки и маленькие убытки.
В настоящее время я обучаю своих клиентов методам торговли, дисциплины, управления рисками. А моим учителем был один из самых выдающихся трейдеров, работавших на ЦБОТ, – это Дэвид Голдберг. Дэвид длительное время скальпировал на спрэдах на площадке для торговли фьючерсами на пшеницу и в то же время являлся руководителем компании Голдберг Брос. – это одна из крупнейших клиринговых компаний своего времени на ЦБОТ, ЦМЕ и Чикагской опционной бирже (Чицаго Боард Оптионс Ехчанге – ЦБОЕ). Именно он преподал мне правила торговой дисциплины. Я слушал его советы и со временем работал все более успешно. Но теперь ученик сам стал учителем.
Колесо успеха
«Колесо успеха», как я его называю в применении к трейдингу, состоит из трех спиц. Первая спица – это содержание. Содержание включает в себя всю внешнюю и внутреннюю информацию о рынке, которую трейдеры используют для принятия решений.
Самый важный тип содержания – это внутренняя информация о рынке. По сути это информация о времени и ценах, которую можно получить на бирже. В конце-то концов, мы все принимаем торговые решения в настоящем времени и отталкиваемся от времени и цены. Для эффективного скальпирования нам нужен живой поток котировок, надежное исполнение ордеров и хорошая торговая платформа. Без мгновенного доступа к информации о ценах и времени мы бы торговали в темноте.
Вторая спица – это механика. Под этим понимается то, как вы получаете доступ к рынку и какими методами пользуетесь для открытия/закрытия сделок. Чтобы добиться успеха в трейдинге, нужно овладеть для начала механикой. Обычная ошибка на клавиатуре может стать причиной многотысячных убытков. Весь торговый день можно испортить из-за ошибки входа в рынок.
Овладеть методами входа в рынок и их исполнением – это все равно что научиться кататься на велосипеде. Процесс открытия и закрытия сделок становится гладким и переходит на уровень подсознания. Быстрое и эффективное исполнение сделок, особенно если вы скальпируете, позволит вам открыть сделку по биду или оферу раньше конкурентов. Помните, выживает быстрейший.
Третья и самая важная спица в «Колесе успеха» – это дисциплина. Если вы рассчитываете на успех, то без дисциплины его не добиться. Торговая дисциплина должна исполняться 100% времени – в каждой сделке, каждый торговый день.
Ниже предоставлены 25 правил для укрепления торговой дисциплины, повторяйте их всегда. Вы должны дисциплинированно выполнять свою работу снова и снова, настройтесь на это. Хотите – верьте, хотите – нет, но многие мои клиенты прочитывают эти правила перед началом каждого торгового дня. Занимает это не более трех минут. Представьте, что это упражнение – молитва, она напоминает вам, как вести себя в течение торговой сессии.
№1 РЫНОК ПЛАТИТ ДИСЦИПЛИНИРОВАННЫМ.
Дисциплинированная торговля принесет вам больше денег, нежели отберет. О рынке можно сказать единственную правдивую вещь: дисциплина = рост прибыли.
№2 БУДЬТЕ ДИСЦИПЛИНИРОВАННЫ КАЖДЫЙ ДЕНЬ, В КАЖДОЙ СДЕЛКЕ, И РЫНОК ЗА ЭТО ОТПЛАТИТ. НО НЕ ГОВОРИТЕ, ЧТО ВЫ ТОРГУЕТЕ ДИСЦИПЛИНИРОВАННО, ЕСЛИ ЭТО НЕ ТАК ХОТЯ БЫ 1% ВРЕМЕНИ.
Дисциплина на рынке имеет огромное значение. Но это не тот случай, когда вы говорите, что бросаете, к примеру, курить. Если вы всем говорите, что бросаете, а сами стреляете по сигаретке, то очевидно, что от привычки вы не избавились. Если вы дисциплинированно совершаете 9 сделок из 10, то ни о какой дисциплине не может быть и речи. Чтобы испортить результат всего торгового дня достаточно одной недисциплинированной сделки. Дисциплина должна присутствовать в каждой сделке.
Когда я утверждаю, что «рынок вам за это отплатит», то здесь имеется ввиду следующее: вы закрываете убыточную сделку с меньшим убытком, нежели упрямо держите сделку, пока она не опустошит ваш счет. Таким образом, если я теряю на сделке $200, а не $1000, если бы не закрыл ее раньше, то тогда можно говорить о том, что я «сэкономил» $800 на будущее, спешно закрыв убыточную сделку.
№3 ВСЕГДА УМЕНЬШАЙТЕ ЛОТЫ, ЕСЛИ ТОРГОВЛЯ ИДЕТ ПЛОХО.
Все хорошие трейдеры следуют этому правилу. Зачем продолжать терять на позициях по пять лотов (контрактов), если можно сэкономить деньги просто уменьшив объем следующей сделки? Если у меня случаются две подряд убыточные сделки, то на следующей я всегда снижаю лот до минимума. Если же две следующие приносят прибыль, то объем сделки повышается до нормы.
Представьте, что вы футболист, который два раза подряд мажет по воротам. Но в следующий раз вы просто ослабите силу удара, чтобы просто настроит прицел и попасть в створ. То же самое касается и трейдинга: уменьшите объем сделки, заработайте на ней пару пунктов (или даже сыграйте в безубыток), но после двух таких сделок вы можете увеличить свой лот.
№4 НЕ ДАВАЙТЕ ПРИБЫЛЬНЫМ СДЕЛКАМ ПРЕВРАЩАТЬСЯ В УБЫТОЧНЫЕ.
Мы все хоть раз да нарушали это правило. И перед нами должна стоять цель – работать так, чтобы не нарушать его в будущем. Здесь речь идет о факторе жадности. Рынок оказался к вам благосклонен и направился туда, куда вы и ожидали, но маленькая прибыль вас не устраивает. И вот вы держите сделку в надежде, что цена все же пойдет дальше, как вы и рассчитывали, но рынок разворачивается и идет против вас. Естественно, вы начинаете колебаться, а сделка тем временем приносит все больший и больший убыток.
Не надо быть жадным. Это просто одна из сделок. За текущую сессию вы еще успеете открыть кучу сделок, а еще больше в будущем. На рынке всегда есть возможности. Помните: ни одна из ваших сделок не должна коренным образом влиять на результат дня как с положительной, так и с отрицательной стороны. Не надо быть жадным.
№5 САМЫЙ КРУПНЫЙ УБЫТОК НЕ ДОЛЖЕН ПРЕВОСХОДИТЬ САМЫЙ КРУПНЫЙ ВЫИГРЫШ.
Документируйте каждую сделку, которую вы совершаете. Если, к примеру, вы видите, что за сегодня самая крупная прибыльная сделка принесла 50 пунктов, то не дайте убыточным сделкам превысить эти 50 пунктов. Не позволяйте убыткам превосходить накопленные прибыли, т.к. по сути итогом такого торгового дня станет чистый убыток по двум сделкам. Не есть хорошо.
№6 РАЗРАБОТАЙТЕ СВОЙ МЕТОД И РАБОТАЙТЕ СТРОГО ПО НЕМУ. НЕЛЬЗЯ МЕНЯТЬ ТОРГОВЫЕ СТРАТЕГИИ КАК ПЕРЧАТКИ.
Обычно я требую от своих учеников, чтобы они составили список конкретных условий (паттернов, моделей), по которым нужно открывать сделку. Мне вовсе не обязательно знать, какими методами они пользуются, но я хочу, чтобы перед ними был список правил, шаблонов или моделей поведения цены, которые позволяют открыть сделку. Нужно составлять игровой план.
Если у вас на руках проверенная временем торговая стратегия, но именно сегодня она не сработала, не бросайте ее и не ищите новую. Если ваша стратегия эффективна более чем в половине случаев, то работайте по ней.
№7 БУДЬТЕ САМИМ СОБОЙ. НЕ НАДО СТРЕМИТЬСЯ БЫТЬ КЕМ-ТО ДРУГИМ.
За все время работы на рынках мне никогда не приходилось открывать сделки объемом более 50-ти лотов. Мои коллеги, например, которые работают на торговых площадках, открывают позиции по 100-200 лотов за один подход. Но для таких огромных объемов сделок у меня не хватает эмоциональной или психологической подготовки. И это нормально. Я знаю, что моя зона комфорта – это где-то 10-20 лотов на сделку. А если рабочий лот когда-либо превышает 20, то я моментально «режу» сделку. Просто на уровне эмоций не могу справиться с таким объемом. Такие сделки часто приводят к убыткам, т.к. мне трудно торговать на том же профессиональном уровне, что и при сделке в 10 лотов.
Если говорить об объеме сделок, то научитесь находить и работать в своей зоне комфорта. Вы тот, кто вы есть.
№8 ВСЕГДА НУЖНО БЫТЬ В ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОМ СОСТОЯНИИ, ЧТОБЫ ПРИЙТИ НА РЫНОК НА СЛЕДУЮЩИЙ ДЕНЬ И ПРОДОЛЖИТЬ РАБОТУ.
Никогда не доводите себя до шаткого состояния, когда теряете больше, чем можете себе позволить. Хуже всего, когда вы хотите торговать, а не можете, т.к. деньги слиты, и брокер не позволяет торговать, пока вы не пополните свой счет.
От своих учеников я требую, чтобы на каждый день у них был вычислен лимит потерь. К примеру, сегодня вам нельзя проиграть более $500. Как только убыток достигает $500, сразу же выключайте компьютер и идите отдыхать до завтрашнего дня. Завтра вы всегда сможете вернуться к работе.
№9 ПРАВО НА УВЕЛИЧЕНИЕ ЛОТА НУЖНО ЗАРАБОТАТЬ.
Слишком многие начинающие трейдеры считают, что раз у них на счете $25000, то им можно открывать позиции по 5-10 контрактов на Е-мини С&П. Нет ничего более абсурдного. Если вы не можете успешно торговать одним лотом, то почему вы думаете, что у вас получится торговать десятью?
От своих учеников я требую прибыльной торговли в течение десяти дней подряд с использованием только минимального лота. Когда у них получается торговать десять дней подряд только в прибыль, то в моих глазах они заслуживают право на увеличение лота – и так еще 10 дней торговли только в прибыль.
Помните: если вы торгуете в убыток двумя лотами, то снижайте рабочий лот до одного.
№10 ВЫХОДИТЕ ИЗ УБЫТОЧНЫХ СДЕЛОК.
Вы не будете неудачником только потому, что сейчас у вас работает убыточная сделка. Однако вы им будете, если не закроете ее в тот момент, как признаете, что она убыточна. Я часто удивляюсь, насколько точным рыночным индикатором является интуиция. Если вдруг у вас появляется чувство, что сделка может обернуться «лосем», то так скорей и будет. Пора тикать, значит.
Нет такого трейдера, который совершает только прибыльные сделки. У меня обычно за день случается 33% убыточных сделок, 33% сделок в ноль (безубыток) и 33% прибыльных сделок. Убыточные сделки режу моментально. Стоит это, как правило, недорого. И даже если за день я проигрываю или закрываю в ноль две трети сделок, то все равно иду домой в плюсе.
№11 ПЕРВЫЙ «ЛОСЬ» – ЛУЧШИЙ «ЛОСЬ».
Как только вы чувствуете, что открытая сделка может обернуться «лосем», то лучше закрыть ее сразу. «Пока сделку не закрыл – не называй ее убыточной» и «не волнуемся, цена вернется» – так часто говорят трейдеры, работающие на площадках, причем не факт, что они понимают, что говорят. Как только трейдер произносит эту фразу, то становится ясно, что он понимает судьбу этой сделки – цена не вернется, пора выходить из рынка.
№12 БРОСЬТЕ НАДЕЖДЫ И МОЛИТВЫ. ИНАЧЕ ПРОИГРАЕТЕ.
В годы своей молодости, когда я был недисциплинированным трейдером, я много раз молился «богу рынка», даже не могу сосчитать, сколько раз это было. Я молился в надежде выбраться из щекотливой рыночной ситуации. Я молился, чтобы какое-то божество вмешалось в ситуацию, но этого никогда не происходило. И потом я понял, что мольбы к «богам рынков» были гиблым делом. Просто валите из рынка!
№13 ЗАБУДЬТЕ О НОВОСТЯХ. ЭТО УЖЕ ИСТОРИЯ.
Вот никогда не понимал, почему многие он-лайн трейдеры весь день слушают или смотрят новости по ЦНБЦ, МСНБЦ, Блоомберг Нещс, ФНН и т.д. «Говорящие головы», которые ведут новостные программы, на самом деле слишком слабо разбираются в динамике рынков или в поведении цены. Лишь единицам из них, да и то не факт еще, приходилось торговать хоть одним контрактом на какой-нибудь площадке или он-лайн. Но они пытаются стремятся казаться в своем деле.
Один парень из ЦНБЦ, который сейчас является «экспертом по рынкам и торговле на них», раньше работал телефонным клерком на площадке, где идет торговля казначейскими облигациями. Ну да, в таком случае он эксперт! Ни он, ни другие не могут принести вам пользу. Воспринимайте все это, как оно и есть в действительности… как развлечение.
Дело в том, что новости, которые попадают в программы на ТВ, уже являются «устаревшими». Суть новости уже была проанализирована и «употреблена» профессиональными игроками задолго до того, как сама «новость» вышла в эфир. Не торгуйте на новостях. Поздно уже.
№14 НЕ СПЕКУЛИРУЙТЕ. ИНАЧЕ ПРОИГРАЕТЕ.
За все годы, которые я торгую и общаюсь с трейдерами, мне ни разу не пришлось встретить успешного спекулянта. Невозможно спекулировать и постоянно совершать крупные прибыльные сделки. Не спекулируйте. Будьте трейдером.
Ответ здесь – краткосрочное скальпирование. Когда вы торгуете в краткосроке – маленькие прибыли и еще меньшие убытки, – то вероятность прибыльного дня или недели значительно выше.
№15 ЛЮБИТЕ ТЕРЯТЬ ДЕНЬГИ.
Это правило вызывает самую бурную реакцию. Трейдеры спрашивают: «Как это, любить терять деньги. Да вы с ума сошли?»
Нет, я не сошел с ума. Здесь имеется в виду следующее: вы должны принимать как данное тот факт, что часть ваших сделок будут составлять убытки. Убыточные сделки нужно закрывать моментально. Любите закрывать убыточные сделки не медля. Так вы сбережете огромный торговый капитал и станете намного лучшим трейдером.
№16 ЕСЛИ НА КОНКРЕТНОМ ТАЙМФРЕЙМЕ СДЕЛКА НЕ РАБОТАЕТ НИ В ОДНУ ИЗ СТОРОН, ТО ПОРА ЕЕ ЗАКРЫТЬ.
Это правило относится к теории движения капитала. Рынок движется в ту или иную сторону благодаря торговому капиталу. Избыток или дисбаланс ордеров на покупку двинет рынок вверх. Избыток ордеров на продажу двинет рынок вниз.
Когда цены застаиваются (а такое часто происходит в течение торговой сессии), рынок и его участники дают нам понять, что в этот момент все довольны текущими ценами спроса и предложения.
В такое время в рынок лучше не входить. Он просто никуда не идет. Это пустая трата времени, капитала и эмоциональной энергии. Гораздо выгоднее подождать, пока рынок немного разогреется и только тогда совершать сделку.
№17 НИКОГДА НЕ ДОВОДИТЕ ДЕЛО ДО БОЛЬШИХ УБЫТКОВ. ТОЛЬКО КРУПНЫЕ «ЛОСИ» МОГУТ НАВРЕДИТЬ ВАШЕМУ СЧЕТУ.
Повторите, пожалуйста, правила №5, 8, 10, 11 и 15. Если вы будете следовать этим правилам, то никогда не нарушите правило №17.
Крупные «лоси» мешают вам закончить день в плюсе. Они разом уничтожают многие некрупные прибыли, над которыми вы пыхтели целый день. Крупные «лоси» также «убивают» вас с психологической и эмоциональной точки зрения. После такого удара уверенность восстанавливается, как правило, очень долго.
№18 ЗАРАБАТЫВАЙТЕ ПОНЕМНОГУ КАЖДЫЙ ДЕНЬ. ПРОКАПЫВАЙТЕ СЕБЕ ТРАНШЕИ НЕ ДАВАЙТЕ ИМ ОСЫПАТЬСЯ.
Когда я был молодым трейдером, то ставил перед собой задачу – сделать в день 10 тиков на рынке казначейских облигаций (бондов). Один тик – это $31,25, соответственно 10 тиков – это $312,50.
Для вас это, может, и немного, но для меня в то время это были большие деньги. Мой учитель, Дэвид Голдберг, сказал как-то, что если я буду делать по 10 тиков каждый день, то к концу года смогу заработать $72500. Шел 1982-й год, и для 23-летнего парня это была сумасшедшая сумма.
Вы поразитесь, как быстро будет расти счет, если вы каждый день будете зарабатывать по капле. Если в торговле Е-мини С&П вы новичок, то пробуйте зарабатывать хотя бы 5-6 пунктов в день. Если вы сможете так работать, то к концу года ваш счет вырастет на $72000.
№19 НЕ РАССЧИТЫВАЙТЕ НА КРУПНЫЕ ВЫИГРЫШИ.
Мне не приходилось встречать успешных спекулянтов, но также мне не посчастливилось встретить трейдера, который открывает сделку с расчетом на крупный выигрыш и в итоге его получает. Никогда нельзя относиться к сделке как к потенциальному крупному выигрышу. Иногда они попадаются, но чаще причиной становится удача, а не мастерство трейдера.
К примеру, я рассчитываю получить очередную среднюю прибыль от сделки, но в момент, когда сделка работает, по велению случая на рынок приходят новости от ФРС, и в итоге у меня висит крупный профит – еще не взятый. Такое случалось со мной не более пяти раз за последние 20 лет.
№20 ПОСЛЕДОВАТЕЛЬНОСТЬ ПРИДАЕТ УВЕРЕННОСТИ И УКРЕПЛЯЕТ КОНТРОЛЬ.
Согласитесь, всегда приятно включать утром компьютер и быть уверенным в том, что если будешь играть по правилам и дисциплинированно следовать своей торговой системе, то вероятность успеха очень высока.
У меня были годы, когда количество убыточных дней можно было сосчитать на пальцах одной руки. Благодаря такой стабильности я становился все более и более уверенным в себе. Я знал, что буду делать деньги каждый день. А как может быть иначе? Способность зарабатывать по чуть-чуть каждый день (правила №18 и 19) позволит вам уверенно работать и сохранять контроль над ситуацией.
Помните правило №9 – если будете зарабатывать по чуть-чуть каждый день, то со временем получите право увеличить лот. В итоге, благодаря правилам дисциплины ваше «чуть-чуть» в будущем превратится в намного более крупные профиты.
№21 НАУЧИТЕСЬ ВЫЖИМАТЬ ПРИБЫЛЬНЫЕ СДЕЛКИ ПО МАКСИМУМУ (частичное закрытие позиций).
Благодаря частичному закрытию прибыльных позиций вы увеличите средний размер прибыльной сделки, а также сохраните размер убытков на допустимом уровне.
Никогда не закрывайте убыточные сделки по частям. Если рабочий лот больше минимального, а текущая сделка убыточна, то закрывайте всю позицию сразу. Если же рабочий лот больше минимального, а текущая сделка прибыльная, то сперва закройте половину сделки по достижении ценой целевой зоны.
Если вы пользуетесь стоп-лоссами, после закрытия первой части позиции переведите его в безубыток. По сути теперь вы играете «наваренными» деньгами. На оставшейся части позиции вы никак уже не проиграете – это самая лучшая ситуация, которую можно создать. Разместите лимит на снятие прибыли в нескольких пунктах от текущей цены и расслабьтесь.
№22 СТРЕМИТЕСЬ СОВЕРШАТЬ ОДИНАКОВЫЕ СДЕЛКИ – БУДЬТЕ КАМЕНЩИКОМ.
Каждый день, приходя на работу, каменщик работает по одной и той же схеме – он возводит дома укладывая кирпич на кирпич на кирпич, и так до бесконечности. Это же постоянство касается и трейдеров. Повторите правила №6 и 20. Вот уже 20 лет я работаю по одной и той же торговой системе. Собственно, как тот же каменщик.
№23 НЕ МУДРИТЕ С АНАЛИЗОМ. НЕ ОТКЛАДЫВАЙТЕ. НЕ СОМНЕВАЙТЕСЬ. ИНАЧЕ ПРОИГРАЕТЕ.
Трудно сосчитать, сколько раз ко мне приходили трейдеры в ужасно подавленном состоянии, т.к., по их словам, они «знали», куда пойдет рынок, но так и не открыли позицию. И когда я спрашивал, почему они не открыли сделку, ответ был всегда один – они не хотели преследовать рынок и открываться на идущей волне. Либо они ожидали исполнения сделки по самой лучшей цене (цена туда так и не возвращалась), либо только два из трех индикаторов подтверждали сделку, и трейдер ожидал подтверждение от третьего.
Конечный результат отлагательств и сомнений – это правота трейдера относительно направления рынка и нулевой профит на балансе. В нашем бизнесе не бывает вознаграждения, пока не откроешь сделку. Не нужно слишком увлекаться анализом потенциальной сделки. Откройте ее и затем аккуратно ведите. Если это ошибка, то выходите из рынка. Но вы никогда не будете правы, пока не откроете сделку.
№24 ПЕРЕД РЫНКОМ ВСЕ ТРЕЙДЕРЫ РАВНЫ.
У всех нас день начинается с одного и того же. С нуля. С того момента, как раздастся звонок и начнутся торги, результат дня определит наше поведение. Если вы будете следовать 25-ти правилам, то у вас все получится. А если нет – проиграете.
№25 ВЕСЫ ПРАВОСУДИЯ В РУКАХ РЫНКА.
Рынок идет, куда хочет. Ему плевать на вас или на меня. Любимчиков у него тоже нет. Для него нет различий. Он никогда не причиняет кому-то умышленного вреда. Рынок всегда прав.
И вам нужно научиться уважать рынок. Рынок безжалостно наказывает тех, кто не играет по Правилам. Приучите себя подчиняться 25-ти правилам торговой дисциплины, и вознаграждение не заставит себя долго ждать.

Быки, медведи и прочая живность на Форекс
На рынке Форекс есть практика делить игроков по стилю игры на разные группы, обзывая их различными животными.
Все Форекс трейдеры знают, что самыми популярными группами стали Быки и Медведи. Кто же они такие и почему все всё время говорят об их войне?
Бык на Форекс – это покупатель, который скупает валюту и создает на рынке ажиотаж. Котировки начинают расти, многие зеленые Форекс трейдеры, видя такую картину, начинают скупать валюту, очень помогая быкам набивать цену.
Отсюда случается то, что котировки завышены, и Форекс быки в этот момент продают валюту по "раздутым” ценам. Позже тренд ослабевает, и котировки возвращаются к первоначальному уровню.
Но почему их называют именно "быками”? Нет, это не те "быки” со стриженными головами и в спортивных костюмах, которых Вы видите, покупая ночью в ларьке сигареты. Такое название приобрела Форекс стратегия повышения цены, ведь именно быку свойственно поднимать на рога свою жертву.
Еще одна популярная группа трейдеров – медведи, в связи с особенностью этого зверя, в отличие от быка, подминать свою жертву под свое грозное тело. Какова же стратегия медведей на рынке Форекс?
Форекс медведи начинают усиленно продавать валюту по интересным ценам, создавая ажиотаж среди продавцов. Трейдеры, видя падение котировок, принимаются также усиленно от нее избавляться, тем самым еще сильнее снижая котировки. Когда цена достигает нужного уровня, медведи скупают эту валюту по очень низкой цене.
Чаще всего медведями и быками на Форекс выступают крупные игроки с приличными капиталами. Но бОльшая часть Форекс участников, как правило, являются не определившимися трейдерами, следующими за тенденциями рынка.
Именно за счет таких игроков Форекс и сохраняется инерция в движении валютного курса на рынке. Основная задача такого трейдера вовремя угадать тенденцию рынка и уловить свою выгоду, то есть дешево успеть купить валюту и продать ее, когда она доходит до определенной "опорной” точки.
На рынке Форекс "обитают” и другие животные. Например, заяц – это игрок, совершающий большое количество сделок в течение небольшого промежутка времени. Зайцы они очень шустрые, но не всегда успешные.
Кабан – это игрок, который держит потенциально выигрышную позицию в течение длительного времени и вовремя не фиксирует прибыль. Цена при этом успевает поменять направление своего движения, и, в результате, кабан, в лучшем случае, выходит в ноль.
И, наконец, овца – неопытный, трусливый игрок, не имеющий своего мнения о перспективах рынка. Как правило, овца проигрывает.
Да, рынок Форекс – это целый зоопарк, и не забывайте, некоторые из этих животных очень опасны…
________________________________________________________
Несколько элементарных вопросов по торговле на форекс
Раньше, когда я только знакомился с валютным рынком, и торговля форекс была для меня темным лесом, мне не давали покоя многие вопросы, касающиеся валютного дилинга. С тех пор прошли годы и многое, что в то время казалось непонятным, прояснилось, поэтому, сегодня я могу дать на них ответы с высоты прожитых лет биржевого спекулянта.
Вопрос:
Способна ли торговля форекс обеспечить безбедное существование?
Для того чтобы получить ответ на этот вопрос задумайтесь: «А как достигают финансового благополучия сотрудники различных компаний?» Вряд ли кто-то из-за университетской парты сразу «нырял» в кресло начальника солидной компании. Большинство руководителей прошли путь от рядовых сотрудников до глав различных компаний. Ситуация с рынком форекс аналогична. Для того чтобы подняться в биржевой иерархии и получать солидные дивиденды необходимо проделать долгий путь от начинающего трейдера, до матерого инвестора. Для того чтобы достигнуть успеха необходимо пройти следующие этапы саморазвития:
Овладеть основами фундаментального или технического анализа. Желательно знать фундаментальный анализ. Понимая, что происходит на финансовой арене, торговля форекс станет для вас значительно проще. В сможете совершать сделки более обдуманно.
Научиться определить уровень риска. В данном случае имеется в виду ваше желание и возможность идти на обоснованный риск, подкрепленный здравым рассудком.
Создать собственную стратегию торговли, на основе которой вы будете принимать торговые решения. Именно грамотное следование заранее расписанному плану, а не спонтанная торговля делают трейдера более устойчивым к различного рода непредвиденным ситуациям.
Научиться иметь свое независимое мнение. Торговля форекс – это сложнейший механизм, где на вас постоянно давит ответственность, нежелание проиграть. Кроме этого большую роль играет мнение толпы. Если научиться сдерживать себя и не идти на поводу у большинства, то это будет отличным подспорьем для успешной торговли.
Вопрос:
Такая ли простая торговля форекс как ее позиционируют многие интернет СМИ?
С тех пор как торговля форекс пришла в Россию, данный вид деятельности стал настойчиво культивироваться некоторыми заинтересованными лицами. Форекс преподносят как место, где можно легко и быстро обогатиться. Учитывая нынешнюю бешеную популярность биржевой торговли, стоит сделать вывод, что агитация валютного дилинга проходит весьма успешно. Неопытные трейдеры успешно «сливают» свои денежки в карманы директората дилинговых центров и брокеров. И такая тенденция вряд ли когда-либо прекратится.
Поэтому не стоит всецело полагаться на рекламу. Задача рекламодателей – получить клиентов. А для этого используются различные способы. Поэтому никогда не стоит делать вывод о работе компании и ее имидже лишь по скупым строчкам рекламного бюллетеня или баннера на сайте. Торговля форекс – это сложный механизм, который будет работать только в том случае, если научитесь им управлять.
Что насчет простоты торговли, то, как вы сами понимаете, это не совсем так. Многие трейдеры торгуют на форекс годами, но постоянно проигрывают. Важно понять, что торговля форекс зависит от вас: от вашего умения адаптироваться к биржевой торговле, спланировать свою деятельность, создать определенный план торговли и т.д. И насколько ответственно вы подойдете к своей подготовке, будет зависеть и конечный результат работы.
Вопрос:
Долго ли нужно находиться за экраном монитора, осуществляя мониторинг позиций?
Трейдеры, которые только начинают узнавать, что такое торговля форекс, всегда проводят за компьютером много времени. И в этом нет ничего плохого. Просто со временем, когда появится опыт, вы вряд ли будете столько времени проводить за экраном монитора. Для опытного глаза достаточно всего лишь уделить несколько часов в неделю для анализа рынка, после чего открыть позицию, расставить стопы и забыть про форекс на некоторое время.
Именно так и работают некоторые опытные инвесторы. Поэтому, отвечая на данный вопрос, хотелось бы отметить, что дать на него ответ каждый сможет самостоятельно.
Единственное, что хотелось бы отметить: главное – это научиться использовать свое время рационально, и если вы видите, что в данный момент не предвидится каких-либо серьезных новостей, то вряд ли стоит тратить свое время на мониторинг позиций. Цените свое время.

Правила открытия, поддержания и закрытия позиций в Forex
Правила открытия позиций в Forex
1) Открывайте позицию только при наличии одного основного и не менее одного подтверждающего сигналов.
2) При открытии обязательно заранее сформируйте и запишите на бумаге:
- цену, по которой вы готовы закрыться для получения прибыли;
- цену, по которой вы будете закрываться при получении убытков;
- расчетное время, в течение которого вы готовы поддерживать открытую позицию.
3) Осторожно и на короткое время открывайтесь против тренда.
4) Осторожно и на короткое время открывайтесь при отсутствии определенного тренда (при боковом тренде).
Правила поддержания позиций и частичного закрытия до расчетного времени в Forex
1) Поддерживайте позиции только, если анализ подтверждает сделанные ранее выводы.
2) Частично закрывайтесь:
- при получении убытков свыше расчетных;
- если цена достигла расчетной отметки для получения прибыли.
3) Ждите:
- при получении убытков ниже расчетных;
- если цена остается на том же уровне;
- если цена не достигла расчетной отметки для получения прибыли.
Правила закрытия позиций в Forex
Закрывайте позиции в любом случае (с соблюдением выше изложенных особенностей работы):
- по истечении расчетного времени;
- при получении расчетной прибыли;
- при получении расчетных убытков;
- при достижении максимума прибыли.
Открытие и закрытие позиции является стрельбой по движущейся мишени. Попасть точно в яблочко (выбранную цену) сложно. Будьте готовы заключить сделку по цене, близкой к «яблочку».
Немного об усреднении
Усреднением в Forex называется такая стратегия работы, при которой трейдер Forex производит однотипную операцию к совершенной ранее (покупка в длинной позиции или продажа в короткой) по еще более выгодной цене.
Главным минусом усреднения в Forex является то, что вы заранее не знаете, до какой цены будет идти против вас рынок. Вместе с там усреднение требует каждый раз вкладывать дополнительные залоговые средства, что увеличивает риск вашей позиции. Большинство начинающих трейдеров Forex совершают традиционную ошибку — в погоне за высокими прибылями «перегружают» свой счет, делая ставку на все имеющиеся средства. С моей точки зрения, – это неправильно.
Например:
Вы купили на Forex 100.000 долларов против франка по курсу 1.5500, рассчитывая продать по цене выше 1.5510 и заработать 10 пунктов прибыли (15510 – 15500).
Но цена через короткий промежуток времени пошла вниз и составила – 1.5480, тем самым вы понесли убытки в размере 20 пунктов (15480 – 15500).
Вы принимаете решение купить еще 100.000 долларов франка по данному курсу 1.5480, рассчитывая продать теперь уже 200.000 долларов по цене 1.5495 и заработать те же 10 пунктов прибыли (15495 – 15500 + 15495 – 15480). Тем самым вы произвели усреднение двух позиций по среднему курсу 1.5490 ((15500 + 15480)/2) и у вас отпала необходимость ждать повышения цены до 1.5510.
Среди трейдеров Forex ходит шутка, что к усреднениям прибегают люди трех наклонностей: богатые трейдеры Forex, глупые трейдеры Forex, богатые глупые трейдеры Forex. Помните, что в каждой шутке — только доля шутки.
В заключение — одна из интересных тактических наработок в Forex, которая дает неплохие результаты на внутридневных интервалах Forex. Ежедневно около 9:00 московского времени на базе математической модели, включающей в себя волны Эллиотта и показания осцилляторов Stoch, RSI и МACD), рассчитываются коридоры изменения цен для каждого из шести валютных курсов: EUR/USD, USD/CHF, GBP/USD, USD/JPY, EUR/CHF, EUR/GBP.
При этом производится расчет максимальных и минимальных значений указанных валют на период построения четырех баров вашего рабочего диапазона. Получаются два коридора — коридор для значений High и коридор для значений Low. На временном диапазоне 300 минут такой прогноз будет даваться на период с 9:00 текущего дня до 5:00 следующего дня, а на 60 минутном диапазоне — соответственно с 9:00 до 13:00 текущего дня. Вычисленные уровни High и Low не являются уровнями сопротивления и поддержки в чистом виде. Первый прогноз используется как предварительный, а по второму, более короткому по времени, нужно входить в рынок или выходить из него. Вероятность совпадения таких прогнозов в Forex с реальными движениями цен на практике составляет около 82%.
Причем:
1. Курс выбранной валюты должен попасть как в коридор High, так и в коридор Low, хотя бы однократно (метод не прогнозирует повторного возвращения цены в коридор, в котором она уже раз побывала за выбранное время и вышла из него).
2. Вероятнее всего, что значение High будет близко к уровню «High среднее значение», а значение Low будет близко к уровню «Low среднее значение». Однако, возможно и незначительное пересечение ценой уровня «High минимальное значение» или границы «Low максимальное значение».
3. Вероятность того, что курс окажется значительно выше уровня «High максимальное значение» или «Low минимальное значение невелика и составляет всего 18%. Если курс валюты пересек одну из данных границ как минимум двумя последовательными барами (их ценами закрытия), то это свидетельствует о фундаментальных изменениях на валютном рынке. Поэтому, в зависимости от позиции, которую Вы занимаете на рынке, ставьте стоп-лосс на уровне «Low минимальное значение» или «High максимальное значение». В этом случае вероятность срабатывания команды стоп-лосс составляет всего 18%, однако, волатильность рынка крайне редко выбивает такой стоп-лосс и, как правило, спасает вас от значительных потерь в Forex.

Правила выставления уровней лимит и стоп ордеров в Forex
Стоп-приказы обычно ставятся на период отсутствия трейдера Forex за рабочим местом и основной своей задачей считают спасти трейдера Forex от разорения (исполнение стоп-лосс) или обеспечить дополнительную прибыль (стоп-профит).
Можно сформулировать несколько правил выставления ордеров в Forex:
На быстром, подвижном рынке ставьте приказы «по рынку», шансы, на выполнение которых абсолютны. Если же рынок вялый, то ставьте приказы с определением цены исполнения, этим вы обезопасите себя от невыгодной цены исполнения приказа.
Лучше воздержитесь от постановки стоп-лоссов, иначе можете оказаться в ситуации, когда ваш приказ выполнили и вы получили массу убытков, в то время, как к моменту вашего физического вступления в игру вы могли бы закрыть позицию по более выгодной цене, или вообще без убытков. Если вы опасаетесь неблагоприятного для вас изменения цены, лучше просто закрыть эту позицию на время вашего отсутствия на рынке.
Техника постановки ордеров стоп-лосс в Forex
Правильная постановка команд стоп-лоссов (ограничения на потери) – это целое искусство, позволяющее, с одной стороны, избегать больших потерь, а с другой стороны, преждевременного срабатывания этого приказа (за счет волатильности рынка, а не изменении направления тренда).
Многие рассчитывают ypoвень постановки стоп-приказа исходя из суммы максимальных потерь, которые могут себе позволить на одной сделке.
Другие располагают стоп-приказы сразу же за сильными уровнями сопротивления и поддержки. Смысл такого подхода в том, что волатильность рынка никогда не пробивает сильных уровней сопротивления и поддержки, т. е. такое пробитие — сигнал к повороту тенденции, а значит, открытые в другую сторону позиции срочно должны быть закрыты.
Вначале кажется, что все просто. Пусть вероятность правильного вхождения в рынок составила 80% (на базе более 500 вхождений) и средний доход каждого вхождения — 20 пипсов. Ясно, что если при 20% неправильного вхождения средние потери в таком случае не превысят 80 пипсов, то трейдер Forex всё равно равно остается с прибылью. Поэтому нужно при каждом вхождении ставить стоп-приказ на уровне ±80 пипсов от уровня вхождения. Но практика показывает, что такое правило постановки стоп-лосс в корне неправильно. Дело в том, что с командой стоп-приказа начинает срабатывать отрицательная обратная связь на качество вхождения (за счет раскачивания рынка крупными маркет-мейкерами): вероятность правильного вхождения опускается до 72%. Если сузить ширину стоп-лосс вдвое (до 40 пипсов), то все равно вероятность правильного вхождения в рынок опускается ниже 65%.
Остается одно. Резко поднять вероятность правильного вхождения в рынок до 96-98% и оборвать негативное влияние стоп-приказа на эту вероятность. Постановка стоп-приказа будет строго дифференцированной и подвижной: максимальная ширина (удаленность от уровня вхождения в рынок) не более 100—150 пипсов, при этом она не должна быть больше или равной величины расположения стоп-лоссов крупных хедж-фондов и маркет-мейкеров (области нахождения их стоп-команд). Их можно найти так: когда рынок доходит до этих областей, он резко ускоряется за счет срабатывания стоп-лоссов и, как следствие, поступления больших денег.
Вторая область постановки стоп-приказов — промежуточные уровни сопротивлений или поддержки. И третья область — вблизи уровня закрытия половины позиции (при первых намеках рынка на изменения тренда или отката) с последующим подтягиванием и следованием зa курсом.

Законы Forex, подмеченные профессионалами
Закон вероятности Forex
Состоит в том, что рано или поздно цена пойдет вниз (или вверх). На основании этого предположения работают все осцилляторы.
Закон случая Forex
Вы никогда не знаете, что может произойти в следующий момент, поэтому всегда будьте готовы ко всему – как к неожиданно большим деньгам, так и к убыткам. Поэтому все ваши расчеты по рынку корректируйте на возможные случайности.
Закон подлости Forex
Вы могли все прекрасно рассчитать и получить, казалось бы, стопроцентные подтверждения, но именно тогда, когда вы совершили сделку – кто-то изменил правила игры. Никогда не забывайте о такой возможности.
Будьте готовы к изменению правил игры.
Закон оптимизма Forex
Состоит в том, что человек склонен к преувеличению своих шансов на выигрыш.
Это преувеличение будет толкать совершать вас сделки по самым, порой немыслимым, и наверняка первым предложенным вам ценам. Бойтесь себя, самый большой ваш враг – это вы сами.
Зaкон времени Forex
Количество времени, которое вы находитесь вне рынка, прямо пропорционально силе вашего желания совершить сделку. Выглядит это так – чем дольше вы остаетесь «квадратными», тем больше вы склонны к совершению операции и тем менее вы разборчивы в ценах открытия. Большая доля убытков происходит именно по этой причине. Единственное лекарство от этого – терпение. Умейте ждать.
Закон причин и следствий Forex
Если вы наблюдаете какое-либо движение, то постарайтесь найти причину, его вызвавшую. Без понимания причин, двигающих курс в ту или иную сторону, крайне не рекомендуется совершать любые сделки. «Нет дыма без огня».
______________________________________________
Виды трендов
Возрастающий (восходящий), или бычий, тренд (uptrend, upward, bullish trend) характеризуется тем, что нижние цены колебаний рынка повышаются.

Линия, ограничивающая такой тренд снизу и проходящая через минимальные значения, называется линией тренда.
При возрастающем тренде важно иметь границу именно снизу, поскольку в этом случае делается ставка на повышение цены.
Пересечение линии тренда, которая ограничивает цены снизу, может сигнализировать о том, что общий тренд на подъем цены либо ослабевает, либо вообще меняет направление.
Линия тренда, ограничивающая цены снизу, называется линией поддержки (support line – sup.).
Убывающий (нисходящий), или медвежий, тренд (downtrend, downward, bearish trend) возникает тогда, когда максимальные цены колебаний рынка понижаются.

При убывающем тренде линия тренда, которая ограничивает цены сверху, называется линией сопротивления (resistance line – res.).
При существовании медвежьего рынка мы ставим на понижение цены, поэтому здесь важно только ограничение цен сверху, поскольку, чем ниже опустится цена, тем лучше для игрока. Пересечение, или пробитие линий сопротивления, предупреждает о возможности ослабления тренда или даже его смене.
Особый интерес у игроков Forex вызывают каналы (channel), когда для четко выраженного тренда одновременно существуют линии поддержки и сопротивления. Линии сопротивления и поддержки чаще всего не являются параллельными линиями. При этом тренд дает возможность прогнозировать как нижние, так и верхние их уровни.

Верхние точки (пики) графика лежат на уровне цен, при которых давление со стороны продавцов на валютном рынке превосходит давление со стороны покупателей, из-за чего цена не может расти, иначе говоря, создается уровень сопротивления росту цен. Точно так же нижние точки графика представляют уровень, на котором давление со стороны продавцов уступает давлению покупателей Forex, и цена не может понизиться, т.е. создается уровень поддержки цены. Чем дольше график цены остается в пределах торгового канала, касаясь его границ, тем более надежными являются эти линии. При этом важную роль играет также торговый объем, особенно, когда речь идет о событиях, происходящих вблизи линий поддержки и сопротивления. Если цена «отскакивает» от этих линий при большом объеме, надежность тренда возрастает. Подлинность прорыва проверяется по правилу изменения цены после прорыва на 3% от предыдущей цены закрытия.
Важность линий поддержки и сопротивления выходит за пределы их первоначальных функций. Прочная линия поддержки, при ее прорыве на фоне большого объема, вероятнее всего, превратится в прочную линию сопротивления.
И наоборот, прочная линия сопротивления, будучи прорванной, превратится в прочную линию поддержки.
Третий тип тренда — это как бы отсутствие тренда, т.е. горизонтальный (боковой) тренд, когда цены колеблются в горизонтальном диапазоне (sideways, flat market, trendless). Для него тоже существуют линии поддержки и сопротивления, но отсутствует явно выраженное движение цен вверх или вниз.

Линия тренда возникает как естественный результат наблюдений за трендом. Она представляет собой прямую, соединяющую самые нижние или самые верхние точки зигзагов графика цены.
Чтобы провести линию тренда, достаточно иметь две точки, через которые она проводится, и еще одну точку «для подтверждения» тренда. В пределах тренда поддерживается направление и скорость движения (характеризуемая крутизной графика) валюты. Линия тренда существует до момента ее прорыва резким движением цены вверх или вниз. Однако, даже после подтверждения прорыва, за ним, вероятнее всего, последует период консолидации. Резкое изменение направления линии тренда наблюдается относительно редко. При отсутствии консолидации, чем дольше она не наступает, тем круче бывает последующий разворот. Линия тренда и примерно параллельная ей линия, проведенная с противоположной стороны графика, образуют торговый канал. Обе упомянутые линии в Forex называют границами, или линиями канала.
Поскольку рынок Forex движется не по прямой линии, а зигзагами, взаимное расположение верхних и нижних точек этих зигзагов создает тренд рынка. Кроме направления тренды классифицируют по их продолжительности, подразделяясь на основной (major) или долговременный, вторичный (secondary) или средний по продолжительности, и малый (minor) или кратковременный. В пределах основного тренда может иметь место любое количество вторичных и малых трендов. Продолжительность каждого из них меняется в широких пределах. Согласно теории Доу основным считается тренд, установившийся на рынке более чем на 1 год. Продолжительность вторичного тренда может исчисляться месяцами, а малого – неделями.
Цена иностранной валюты в Forex даже при самых сильных трендах не движется постоянно вверх или вниз. Трейдеры Forex отслеживают разворот (изменение направления движения) цены в определенных точках на ее графике.
Существуют три типовые точки возможного разворота, отмечаемые на графике в процентах от предыдущего движения (percentage retracements):
1. По Чарльзу Доу разворот происходит после того как цена прошла вниз 1/3 (33%), 2/3 (50%) или 2/3 (66%) последнего подъема вверх. Разворот цены после 66% считается корректировкой тренда.
2. В соответствии с коэффициентами Фибоначчи, разворот происходит в точках, соответствующих 0.382 (38%), 0.5 (50%) и 0.618 (62%) предыдущего подъема.

Три правила гармоничной торговли
Здесь изложены общие руководящие принципы, являющиеся неотъемлемой частью использования гармонических методов. Существует много других стратегий, эффективно использующих эти методы, но эти правила определяют основы Гармонического Анализа.
1. Ищите области конвергенции
Исторически доказано, совпадение чисел Фибоначчи и определенных ценовых фигур обеспечивает область высокой вероятности разворота. Когда происходит такое сближение чисел, возможно определить оптимальную точку для входа в сделку, с установкой стоп-лосса, очень небольшого относительно потенциальной прибыли. Эта область конвергенции называется "Потенциальная Зона Разворота."
Ключ к использованию этих гармонических измерений при анализе графика цены должен определить область, где сходится самая большая группа вычислений. Я приводил несколько прмеров в прошлых статьях, когда происходили резкие развороты после касания уровня цены, на котором совпадало несколько гармонических чисел.
В этой статье я привожу некоторые примеры медвежьего рынка на банковских акциях. У Чейз Манхэттена, сошлись четыре уровня Фибоначчи в пределах очень узкого диапазона, меньше 2 пунктов. Акция касается этих уровней и полностью разворачивается почти точно от верхней границы Потенциальной Зоны разворота.

Эта сделка отработала очень хорошо, так как акция, резко продавалась после начала разворота. За несколько дней акция полностью изменила направление, прорвав критический уровень поддержки.

Этот аспект ясного продолжения - критический в определении величины хода. В идеале, важно видеть, что акция продолжает двигаться в направлении разворота. В нашем случае, Чейз Манхэттен, продаваемый решительно - каждый день после разворота, акция сформировала пример фигуры из все более низких минимумов, и все более низких максимумов с последовательно снижающимися закрытиями. Этот тип поведения цены - сильное подтверждение Потенциальной Зоны Разворота.
Хотя и не все гармонические установки сигнализируют о таких же сильных разворотах, ясное схождение гармонических вычислений часто обеспечивает "торгуемые" поворотные моменты, где даже небольшое изменение тренда может обеспечить выгодную возможность. Ключ к извлечению выгоды из таких ситуаций - понимание идеального ценового движения, которое должно произойти после того, как ею была достигнута разворотная точка.
2. Понимание того, что "должна" сделать акция
Концепция этого стиля торговли включает в себя понимание того, как акция "должна" действовать, после того, как развернулась в Потенциальной Зоне Разворота. Так как схождение гармонических чисел определяет критическую область для "потенциального" разворота тренда, акция, начав отбиваться от этой области, должна ясно продолжить движение в новом направлении. Фактически, в моем исследовании гармонического действия цены, я нашел, что чем более сильный и более быстрый был разворот, тем больший потенциал существует для хорошего хода. Это невероятно важно, потому что акции, которые резко отбиваются от гармонической области, могут обеспечить ясное направление для будущего ценового действия. Однако, акция, которая разворачивается лишь слегка и неуверенно, сигнализирует, что область не столь хороша, как это первоначально казалось.
Числа Фибоначчи очень своеобразны, поэтому в зоне разворота, которая содержит несколько гармонических вычислений, трудно знать наверняка, в какой точке закончится тренд. Хотя эти правила общие для всех, я полагаю, что существует некоторая степень допуска к гармоническим числам.
Вообще, чем больше число, тем более существенна ценовая область. Это означает, что число Фибоначчи, рассчитанное по самому большому ценовому движению, обычно наиболее значимо, как точка входа в торговлю в зоне разворота. Другое важное правило - чем больше фигура, тем более существенным будет возможный разворот. Например, фигура, которая развивается на недельном графике, будет более значимой, чем найденная на дневном чарте. Также, если имеется меньшая фигура в пределах большей, то большая обычно будет более существенной. В примере с Чейз Манхэттен, акция показала на дневном графике 61.8 % коррекции Фибоначчи от абсолютного максимума. Хотя меньшие фигуры были превосходны, большая коррекция, как оказалось, была наиболее важной, так как акция полностью развернулась на расстоянии половины пункта от уровня Фибоначчи.
Важно рассмотреть также число гармоник в пределах потенциальной зоны разворота. Их количество укажет на важность этого ценового уровня. Если уровни Фибоначчи располагаются очень близко к друг другу в пределах этой области, зона разворота должна считаться даже более гармоничной. Когда схождение гармонических чисел - в пределах пункта или двух, область должна рассматриваться очень существенной. Опять таки, на примере Чейз Манхеттен, в пределах менее 2 пунктов сошлись несколько уровней, и Потенциальная Зона Разворота, как оказалось, была существенным сопротивлением.
Насыщенная уровнями Фибоначчи область много скажет о направлении движения акции. Например, если потенциальная зона разворота содержит четыре или пять уровней, область должна считаться очень гармонической. Если акция отражается от этой области, потенциальная зона разворота могла бы рассматриваться как важный поворотный момент. Но, если акция все же не развернулась, это значит, что преобладающий тренд весьма силен.
Так было недавно в случае с Lucent. У акции было схождение нескольких уровней Фибоначчи, от которых цена отскочила вверх на короткое время. Несмотря на этот взлет, акция перевернулась и упала значительно ниже первоначальной точки входа в сделку. В этой ситуации я был вынужден закрыть свою позицию с небольшим лоссом.
Lucent (LU) показал схождение нескольких уровней, которые указывали на возможность покупки около уровня $40. Акция обладала сильной фигурой AB=CD и бычьей бабочкой, определяющей Потенциальную Зону Разворота с диапазоном в четыре пункта. Кажется, прекрасная возможность, тем более, что эти уровни были очень ясны.

Несмотря на прекрасные предпосылки, акция перевернулась после кратковременного отбития от этой области. За несколько недель акция сильно упала и потеряла оставшиеся 50 %.

Эта ситуация подчеркивает важность установки стоп-лосса, для защиты депозита от неблагоприятного хода. Хотя гармонические методы, которые я использую в моей торговле, работают весьма эффективно, я понимаю, что не каждая ситуация сработает прибыльно. Примеры Lucent, J.P. Morgan и Chase Manhattan Bank показывают, как подобные гармонические установки могут выдавать различные результаты. Когда цена движется в мою сторону, я использую разнообразные методы (линии трендов, уровни Фибоначчи и т.д.), чтобы остаться в позиции. Однако, если цена не идет в мою сторону, я ее быстро закрываю, чтобы предотвратить потери.
3. Адекватно Реагируйте на Каждую Ситуацию
Труднее всего в торговле - правильно реагировать на каждую ситуацию. Легко говорить: " Позвольте вашей прибыли расти и сведите потери к минимуму." Хотя потери - не желательный результат торговли, ограничить эти ошибки необходимо, чтобы защититься от бедственных ситуаций.
Независимо от того, фундаментальные или технические сигналы используются для определения, когда покупать или продавать, если торговля не срабатывает, должна иметься точка, где ошибка подтверждена и выполняется стоп-лосс. Я полагаю, что отказ ограничить потери - одна из наиболее общих ошибок большинства трейдеров. Кроме того, способность признать свою ошибку и предпринять соответствующие действия - одно из наибольших достоинств, которыми может обладать трейдер. Поэтому важно понять, когда Вы неправы, ограничьте ошибку и переходите к следующей сделке.
Хотя существует много других аспектов, которые должны быть рассмотрены, эти три правила определяют процесс гармоничной торговли, использующей области совпадения уровней Фибоначчи, чтобы идентифицировать потенциальные возможности, анализирующей действие цены, чтобы определить истинность и силу разворота, и требующей соответствующих действий для поддержки выгодной позиции, сведя потери к минимуму. В сущности, эти руководящие принципы создают систему торговли, которая определяет правила почти для любой торговой ситуации.
280

Срок жизни тренда и его жизненный цикл
По продолжительности тренды делятся на три группы:
краткосрочный тренд;
среднесрочный тренд;
долгосрочный тренд.
Все тренды имеют различный срок жизни, который также еще различается и по периоду времени, за который производится анализ.
Долгосрочный тренд продолжается более 1 года. Средняя продолжительность дол*госрочного тренда 2 - 2.5 года.
Среднесрочный длится от 3-6 месяцев до года.
К краткосрочным относятся тренды сроком от 1 дня до 3 месяцев.
Определить срок жизни тренда можно, воспользовавшись анализом жизненного цикла тренда. При этом очень важно точно определить длину цикла и его амплитуду.
Распознавание жизненного цикла тренда:
начало жизни - рождение, детство и юность;
середина срока - зрелость;
конец тренда - старость и смерть.
Начало жизни тренда вы можете не успеть распознать, да это и не самое главное. Гораздо важнее попасть хотя бы в середину тренда, которая в силу спекулятивного разогрева обычно намного прибыльнее первой фазы тренда. Но осторожнее открывайтесь в любую сторону, когда тренд умирает. Вы рискуете не успеть не только заработать, но и понесете значительные убытки, если не успеете среагировать на смену тренда. В целом, при анализе трендов можно выделить следующие правила распознава*ния жизненного цикла. Начало цикла характеризуется увеличением количества сделок (объемов операций или открытого интереса - open interest - для биржевых торгов). В это время осцил*ляторы начинают вас обманывать. В целом, начало тренда будет занимать около одной трети общей длины цикла. За первый период начала цикла цены в среднем изменяются от 1/4 до 1/3 от общего колебания и откатываются от 1/5 до 1/4 соответственно. Новый тренд формируется переливами капиталов между странами. В середине первого цикла к фундаментальному движе*нию, связанному с изменением режима инвестирования в различных странах присо*единяются первые спекулятивные капиталы.

Бычий (восходящий) тренд.

Медвежий (нисходящий) тренд.
В середине цикла начинают появляться первые признаки усталости рынка. Рынок "перегрет" и желает "отдохнуть". Происходит некоторый спад активности, но это, как правило, не сопровождается возвратом к предыдущим котировкам. В середине цикла зачастую бывает более резкое изменение цены, чем в начале. Это связано с тем, что именно в этот момент к первопроходцам нового тренда начинает присоединяться огромная по количеству и по массе средств армия спекулянтов. И перегрев рынка, в связи с этим, бывает намного значительнее, чем в первом периоде цикла. Это в конце второго периода приводит к снижению котировок до уровня, близкого к тому, с которого он начинался. Как правило, коти*ровки за второй период изменяются от целой до 3/4 всей суммы колебаний, а затем откатывают от 3/4 до 1/2 соответственно.
В последний период цикла сумма свободных спекулятивных капиталов начинает снижаться. Это отражается на снижении количества заключаемых сделок. Резких колебаний цен (по сравнению со вторым периодом) практически не происходит. Цены, достигая своего экстремума (максимума или минимума), незначительно и на короткий промежуток времени там остаются, и последние колебания происходят возле максимума. В завершение последнего цикла на рынке возрастает нервозность, выражающаяся в резких разнонаправленных колебаниях цен. Начинается подготовка к новому тренду. Заключать долгосрочные сделки рекомендуется, начиная со второго цикла, захва*тывая первую половину последнего.

__________________________________________________
Торговля в боковом движении: точки входа в рынок
Методика стратегии построена на том факте, что в торговом диапазоне при любом повышении, перешагнувшем границу, разделяющую его наполовину, рынок усиливается и склонен к росту. Вместе с тем, любое понижение за указанную линию приводит к ослаблению рынка, приобретающего медвежьи свойства. Именно поэтому возникает возможность использовать пограничную зону между бычьим и медвежьим рынком для кратко- и среднесрочной торговли.
Точка входа в рынок. Торговля от середины диапазона.

Запомните эти правила для использования пограничной зоны:
Рекомендуется покупать, если только рынок поднимается выше середины (50%-ной коррекции) последнего завершенного рыночного движения.
Рекомендуется продавать, если только рынок опускается ниже середины (50%-ной коррекции) последнего завершенного рыночного движения.
Вся эта методика мало эффективна для торговли с временными рамками свыше нескольких дней. Скорее всего, она подходит для внутридневной торговли и для случаев удержания позиции не более 2-3 дней. Но анализ в любом варианте надо проводить по дневным и даже недельным графикам.
При этом надо выявить 50%-ную границу одного, а еще лучше - двух последовательно прорисовавшихся последних завершенных рыночных движений. Но здесь возникает вопрос: «Что можно использовать для получения подтверждения входа в рынок?. Следует согласиться с тем, что простого ответа на этот вопрос не существует - обычно вблизи этой пограничной зоны немногое указывает на однозначность будущих событий, а рынок в целом выглядит готовым двигаться в любую из сторон. Вот поэтому надо пробовать понять, как следует действовать, каким законам подчиняется рынок в последнее время. Ответ можно найти при просмотре поведения рынка во время прохождения им границы, разделяющей бычьи и медвежьи настроения, включая изменение его характера в этот критический момент. К счастью, возможности онлайн-торговли позволяют все это делать, даже не прибегая к выводу цен на график.
Внимание, вход в торговлю по данной методике имеет логичную точку выхода, которую подсказывает выявленный торговый диапазон, где позицию имеет смысл закрыть. Другие варианты предполагают выход вблизи любого из уровней Фибоначчи - в зависимости от видов на прибыль и возможных потерь. Вариант примера описанной торговли показан на приведенном графике.
На графике хорошо видно, что покупку надо делать при повышении рынка за границу середины сформировавшегося рейнджа и продавать при падении за этот уровень. Это достаточно хорошая возможность для извлечения прибыли. Обратите внимание: цены несколько раз легко поднимались от срединной зоны на 10-12%, а также падали от нее, даже на большую величину. Момент снятия прибыли диктовали границы торгового диапазона.

Индикатор Ишимоку Кинко Хайо и как его использовать
Индикатор Ишимоку изначально был разработан для японского рынка: для определения тренда, входа, выхода, стопов и лимитов, применялся в сочетании со свечным анализом.
Он позволяет определить тренд и флет, варианты безопасного входа и выхода, менее рисковые в отношении фракталов и линии Фибоначчи, точки стопов и лимитов, реагирует на появление новых экстремумов, подходит для максимально «безопасной» торговли, потому что позволяет «сливать» медленнее. Его можно использовать как единственный индикатор, на котором строится стратегия, но рекомендуется использовать его в сочетании с дополнительным индикатором. Не потому что он плох, а для того, чтобы построить более агрессивную (рисковую) стратегию. Также есть мнения, что он плохо работает в случае «узкого» флета.
Индикатор оперирует следующими значениями:
Тенкан-Сен (Tenkan-Sen - линия разворота);
Киджун-Сен (Kijun-Sen - основная линия);
Чинкоу-Спен (Chinkou-Span - запаздывающая линия);
Сенкоу-Спен «А» (Senkou-Span A - опережающая линия);
Сенкоу-Спен «B» (Senkou-Span B - опережающая линия).
altОблако располагается между линиями Сенкоу-Спен, расстояние от одного края облака до другого штрихуется линиями.

Применятся данный индикатор следующим образом.
Если цена пересекает линию Сенкоу-Спен «B» сверху вниз - это сигнал для продажи, если снизу вверх - для покупки. Если цена пересекает крайние границы облака Ишимоку, сигнал усиливается: сверху вниз - продажа, снизу вверх - покупка.
Во время отсутствия тренда сигналы Ишимоку возникают тогда, когда цены находятся внутри «облака». В этом случае если линия Тенкан-Сен пересекает Киджун-Сен снизу вверх - это сигнал к покупке, сверху вниз - сигнал к продаже. Этот сигнал считается слабым относительно тренда, но вход вверх можно осуществлять, если цены находятся максимально близко к верхней границе облака, вход вниз - если цены находятся максимально близко к его нижней границе. При этом предполагается, что облако достаточно широкое.
Если применять Ишимоку внутри торгового диапазона, стратегия строится на развороте линии Тенкан-сен. Когда цены находятся в облаке и линия Тенкан-сен направлена вверх, происходит движение в сторону верхней границы торгового диапазона, если вниз - движение в сторону нижней границы торгового диапазона, в случае когда линия идет параллельно, цены стоят на месте.
Если линии Тенкан-Сен и Киджун-Сен будут параллельны друг другу и линии Сенкоу-Спен «B» - это значит развитие устойчивого тренда. В таком случае при изменении цены Ишимоку подает сигнал о необходимости восстановить позицию или добавить к позиции.
Восходящий тренд - сверху Тенкан-Сен, посередине - Киджун-Сен, снизу - Сенкоу-Спен «В».
Нисходящий тренд - сверху - Сенкоу-Спен «B», посередине - Киджун-Сен, снизу - Тенкан-Сен.
Цена находится внутри облака, линия Чинкоу-Спен снизу вверх пересекает цену - сигнал к покупке, сверху вниз - к продаже. Стоп лучше всего ставить за противоположной границей облака.
Ордера по взятию прибыли выставляются примерно на 10-20% от границы облака. Закрывается позиция в случае получения обратного сигнала: разворот Тенкан-Сен или пересечение графика цены Чикоу-Спен в обратную сторону или пересечение ценой одной из линий Сенкоу-Спен.
Линии сопротивления и поддержки являются Сенкоу-Спен «А» и Сенкоу-Спен «В».
Первая линия поддержки, когда цены выше облака - Сенкоу-Спен «А», вторая - Сенкоу-Спен «B». Первая линия сопротивления, когда цены ниже облака Сенкоу-Спен «B», вторая - Сенкоу-Спен «А».
Самостоятельным индикатором сигнала Ишимоку является линия Тенкан-Сен, которая своим направлением вверх/вниз показывает восходящий или нисходящий тренд или же флэт.
Линию Сенкоу-Спен «B» используют для стоп-приказов.
Используйте значения:
для графиков от 15 мин. значения: 15, 60, 120,
для графиков от 60 мин. значения: 12, 24, 120,
для дневных графиков значения: 9, 26, 52.
________________________________________________________
Коэффициент корреляции валютных пар
Некоторые валютные пары зачастую движутся в одном направлении. Другие – в противоположных направлениях. Взаимосвязь движения разных инструментов можно использовать для некоторых целей в торговле на форекс. К примеру, можно использовать корреляцию для диверсификации форекс-портфеля, а также профиля риска. Корреляцию также используют для хеджирования позиций.
Корреляция валютных пар показывает, насколько однонаправлено (или разнонаправлено) двигались эти инструменты в прошлом (статистически). Коэффициент корреляции, число между -1 и +1, указывает, насколько валютные инструменты между собой коррелируют. К примеру, если у пар GBP/USD и EUR/USD коэффициент корреляции составляет более 0,80, то говорят, что эти пары сильно коррелируют: если GBP/USD направляется вверх, то EUR/USD, вероятнее всего, пойдет туда же. Поэтому открытие дополнительной позиции по другой коррелирующей паре увеличит риски и окажет негативное влияние на диверсификацию портфеля. С другой стороны, коэффициент корреляции пар EUR/USD и USD/CHF, может составить -0,80, это значит, что, если EUR/USD будет двигаться вверх, то пара USD/CHF, скорей, направится вниз. Поэтому сделка на повышение по USD/CHF может быть использована для хеджирования длинной позиции по EUR/USD. Если же коэффициент корреляции двух пар около 0, то, вероятнее всего, они будут двигаться вне зависимости друг от друга.
Нужно также помнить, что коэффициент корреляции валютных пар может со временем меняться – ввиду изменений денежной политики стран либо перемен в экономической и политической сферах. К примеру, соглашение об обширных торговых связях между двумя странами может привести к тому, что валюты этих стран в будущем будут коррелировать очень сильно. Изменения в корреляции, как правило, сильно влияют на профиль риска трейдеров.
Как интерпретировать коэффициент корреляции
Отрицательный коэффициент означает, что валютные пары движутся в диаметрально противоположных направлениях – практически зеркально, т.е. если график одной пары направлен вверх, то другая валютная пара движется вниз (или наоборот).
Значения ниже даются со знаком +, корреляция со знаком минус касается противоположного направления движения пар.
От 0,0 до 0,2 – очень слабая корреляция.
От 0,2 до 0,4 – низкая корреляция (незначительная).
От 0,4 до 0,7 – умеренная корреляция.
От 0,7 до 0,9 – высокая корреляция.
От 0,9 до 1,0 – очень сильная корреляция.

Awesome Oscillator и современный стиль торговли
Awesome Oscillator (AO), разработанный Биллом Вильямсом, и, названный автором «Удивительным Осциллятором», идентичен классическому осциллятору MACD. Единственное различие состоит в том, что АО строится по медианным ценам, а не по ценам закрытия, как MACD.
Осциллятор рассчитывается как разница между 5-периодным простым скользящим средним и 34-периодным простым скользящим средним, построенным по медианным ценам. Медианная цена представляет собой сумму максимальной и минимальной цен бара, поделенную на два.
У данного осциллятора можно выделить три вида сигнала на покупку. 1 «Блюдце». Гистограмма выше нулевой линии. Из трех столбцов второй окрашен красным цветом и ниже первого (который может быть любого цвета), а третий столбец выше второго и имеет зеленый цвет.

2. «Пересечение нулевой линии». Первый столбец гистограммы находится ниже, а второй – выше нулевой линии (пересечение происходит снизу вверх). Столбцы обязательно зеленого цвета.

3. «Два пика». Гистограмма находится ниже нулевой линии. Первый пик направлен вниз, второй тоже, но значение его выше, чем первого, т.е. ближе к нулевой линии. Сигнал недействителен, если между пиками произошло пересечение нулевой линии. Образование третьего пика, по значению выше второго (но без пересечения нулевой линии), служит дополнительным сигналом на покупку.

Сигналы на продажу являются зеркальным отражением сигналов на покупку (перевернуты относительно нулевой линии).
Очень часто используется сочетание из двух осцилляторов Awesome Oscillator(АО) и Acceleration/Deceleration Oscillator(AC), автором которого также является Билл Вильямс. Если АО начал менять цвет на зеленый (появились два зеленых столбца), а АС уже зеленый, то это – сигнал к покупке. Когда оба индикатора начнут менять цвет на красный, это сигнал к закрытию позиции. При сигнале на продажу АС становится красным, а на гистограмме АО после зеленых столбцов, появляются два красных столбца. Выход из этой позиции осуществляют при перемене цвета обоих осцилляторов на зеленый.
Также Awesome Oscillator хорошо зарекомендовал себя в составе торговой системы Investor,s Dream, где он входит в число пяти важнейших элементов этой системы.
Современный стиль торговли на рынке Forex включает в себя множество торговых систем. Число средств технического анализа растет и без различных индикаторов уже трудно представить себе грамотную торговлю. В ряду технических «помощников» трейдера Awesome Oscillator занимает не последнее место
____________________________________________
Самая большая проблема трейдера
Все наши действия имеют побудительный мотив. Импульсом может стать любой акт, даже бессознательный. Если мы хотим изменить поведение, то мы должны определить объективные причины, лежащие в основе, и изучить их. Мы должны изучить поведение, чтобы определить стремления, которые нами движут.
Большинство убеждений и правил, которые регулируют наше поведение в настоящее время, были сформированы в раннем детстве. Они стали преимущественно бессознательными убеждениями, и их влияние диктует нам различные реакции.Большинство этих убеждений служат нам хорошей поддержкой в жизни, но некоторые уже давно переросли свои ценности.
Когда дело доходит до биржевой торговли, большая часть из того, что мы узнали на сегодняшний день, убеждения, которые мы сформировали об успехе, становятся неуместными.
Когда мы торгуем на бирже, мы должны:
- Быстро сокращать потери;
- Подстраиваться под постоянно меняющийся поток информации;
- Принимать плохие новости, а не пытаться контролировать их;
- Чувствовать себя комфортно с неопределенностью и риском.
Что мы учили об успехе:
- Не лениться;
- Быть решительным и постоянным;
- Брать на себя руководство/ответственность;
- Быть требовательными;
- Исключать неопределенности.
Нетрудно заметить, что то, во что мы верим в других областях жизни, в биржевой торговле будет работать против нас. Возьмем для примера, некоторые особенности поведения трейдера. Если не сокращать потери, то к чему это приведет? Потери – это плохо (проигрывают только неудачники). Ошибаться – это плохо (этому учили нас в школе). Трейдер должен быть всегда первым и получать только прибыль. Получив прибыль, опасаться потерять то, что заработано.
В конечном счете, трейдер начинает вести борьбу с самим собой. Человеку свойственно желание иметь о себе хорошее мнение, трейдер желает, чтобы рынок это мнение подтверждал. Отсюда происходит неприятие потерей, потому что они усиливают опасение общей неудачи. Прибыль не зарабатывается на рынке, а урывается, ведь трейдер отчаянно нуждается в информации, поддерживающей его идею успешности.
Если у человека есть непоколебимая вера в то, что он успешный, то в качестве трейдера, ему нет необходимости искать подтверждения у рынка, ему необходимо вырабатывать недостаточные для работы качества. Для решения этой проблемы трейдер обязан работать и одновременно подтверждать свою веру в собственное совершенство. Если он нуждается в подтверждениях, то он должен искать их вне работы на рынке, в других областях жизни.

Форекс - Не повторяйте чужих ошибок
Графики движения валют несут в себе ценнейшую информацию, на основе которой трейдер принимает свое решение. Но до сих пор начинающие трейдеры, а порой и профессионалы, продолжают совершать одни и те же ошибки.
Эти ошибки погубили не одного трейдера:
1. Точное следование советам учебников.
Начинающие трейдеры просто уверены, что знание чисел Фибоначчи, волн Эллиота и чудодейственных исследований Ганна позволяет видеть движение валюты на шаг вперед. Если б это было действительно так - каждый, прочитавший учебник, мог бы нанять своим личным дворником Билла Гейтса.
2. Предсказание.
Есть категории трейдеров, которые отвергают научный подход к торговле, ибо у них есть интуиция и прочие шестые чувства. Не будьте самоуверенны, уважайте рынок.
3. Использование ошибочных данных.
Здесь винить нужно уже не себя, а вашего брокера, который предоставляет вам графики курсов. Но редко когда правда окажется на вашей стороне, так что советую не испытывать судьбу, а заранее удостовериться в корректности поставляемых вам данных.
4. Временной период.
Если же вы все-таки решились торговать по какой-то стратегии, то желательно строго следовать всем сопутствующим рекомендациям. Ни в коем случае не меняйте временной интервал. Если система предназначена для торговли на дневных свечках, не пытайтесь пользоваться ей на часовых лишь потому, что вам так удобней.
5. Примитивные индикаторы.
Порой поражаюсь тому, что на планете остались трейдеры, твердо верующие в то, что скользящие средние спасут мир. Это статические индикаторы, причем довольно запаздывающие. Им можно следовать, но лишь при выходе из сделки или вкупе с другими, более быстро реагирующими индикаторами. Но не смешивайте скользящие средние с основанными на них индикаторами - МАКД или Боллинджером, поскольку показывать они будут одно и то же. А вот для входа в рынок скользящие средние уж слишком запаздывают.
6. Чем больше - тем страшней.
Это я об индикаторах. Все гениальное просто. Не думайте что 25 индикаторов лучше 2. К тому же, большая часть трейдеров пользуется максимум тремя индикаторами одновременно. А, как известно, лишь большинство способно манипулировать рынком.
7. Эмоции.
Об этом и до меня довольно много сказано. Держите себя в руках. Как можно спокойней относитесь к поражениям, а к профитам еще спокойней.
Ну хватит о плохом и грустном. Теперь поговорим о том, что рекомендуется использовать для совершения прибыльных сделок.
1. Большие временные периоды.
Уверен, у вас есть свой излюбленный временной интервал. Но перед тем как определиться со входом в рынок, рекомендую взглянуть на старший интервал, желательно не меньше недельного, чтоб быть в курсе глобального тренда и видеть значимые уровни поддержки и сопротивления.
2. Не частите.
Здесь уже говорит психология, азарт. Проиграв сделку, не рвитесь отыграться. В этот момент вы не владеете собой и способны потерять многое. То же самое касается и прибыльных сделок - строго следуйте своей торговой системе. Входите в рынок только тогда, когда на это указывает ваша торговая система. Вы на охоте, выжидайте подходящего момента, профиты никуда от вас не денутся.
3. Управление риском.
Установите свой возможный порог потерь. Перед входом в сделку просчитывайте возможные потери, и если они превышают установленные, лучше откажитесь от сделки вовсе.
4. Диверсификация.
Если вы не знакомы с этим понятием, вкратце разъясню. Диверсификация - открытие встречной позиции на коррелирующей валюте, с целью покрыть потери от ранее открытой позиции. Так вот, при малом депозите не советую пользоваться этим методом вовсе - можете лишиться сразу всего, поскольку не всегда это работает.
5. Используйте ордера.
Это касается и стоп-лоссов и профитов. Для стоп-лосса больше подходит плавающий, с определенным интервалом, который после превращается в профит. При его использовании, ордер на прибыль можно поставить и повыше, только не переусердствуйте.
6. Тестируйте свои ТС.
Если вы пользуетесь механической торговой системой, то установите специализированный софт, к примеру, Metastock. Ознакомьтесь со встроенным языком программирования (он довольно прост в освоении) и тестируйте свои системы на истории. И уже, основываясь на полученных результатах, решайте - пользоваться данной системой или же нет.
Ну вот и все на этом. Если вы прочитали эту статью и не узнали совершенно ничего нового, если вы уже пользуетесь этими советами, то могу сказать уверенно - вы успешный трейдер.

Практические советы для разработки собственной системы Money Management
Приведенные ниже советы ориентированы на среднесрочную торговлю, приверженцем которой я являюсь. Они - не аксиомаи для других видов торговли (особенно для внутридневной) будут существенно отличаться. Однако это базовые тезисы, которыми я пользуюсь и которые меня не подводят.
Всегда пользуйтесь лимит-ордерами и стоп-ордерами или выставляейте локирующие отложенные ордера.
Выставляя стопы и тейк-профиты, учитывайте: соотношение прибыль/убыток должно быть статистически оправдано - если TP в два раза меньше чем SL , то выигрышных сделок должно быть минимум в два раза больше.
Расположение стоп-ордера должно быть не ближе 40-50 пипсов относительно точки входа. Ордера, располагающиеся ближе, обречены, ибо в момент входа в рынок вы, скорее всего, будете не в состоянии схватить самое донышко. Ошибка, как правило, равняется 10-15 пипсам, плюс спрэд 5 пипсов. С учетом рыночного шума, составляющего 10-15 пипсов, приходим к выводу, что стоп-ордера, выставленные ближе 40-50 пипсов от точки входа, практически с нулевой вероятностью переживут позицию.
В соответствии с пп.2, 3, приходим к выводу, что расположение тейк-профит ордеров должно быть не ближе, чем 80-100 пипсов относительно точки входа. Такая стратегия money management сводит фактор брокера (попытки уменьшить прибыль трейдера с помощью так называемого слипаджа, т.е. сдвигания котировки при закрытии позиции против клиента) к минимуму. Величина слипаджа будет для вас пренебрежительно мала.
Имея стоп-ордер величиной в 40-50 пипсов и тейк-профит величиной примерно 100 пипсов, держите позиции открытыми не более, чем два дня. В случае, если цена не движется в нужном вам направлении – она двинется против вас, и ждать, пока сработает стоп-ордер, в данном случае не стоит.
Отдавайте в залог не более, чем 10% депозита.
Не заключайте сделки, могущие привести к убыткам, превышающим 5% депозита.
Перемещайте тейк-профит и/или стоп-ордер лишь в направлениях увеличения прибыли – уменьшения убытка. Не злоупотребляйте этим – шальной тик может слизать ваш стоп, пододвинутый уже слишком близко к текущей цене, и цена подойдет к лимиту уже без вашего участия.
________________________________________________________
Особенности торговли на наиболее волатильных валютных парах
Несомненно, выходя на рынок форекс, главное желание, которое овладевает многими начинающими трейдерами – заработать быстро и много, очень много. Естественно, что, изучив некоторую часть литературы по форекс, они начинают понимать, что быстро заработать не получится. На это понадобится как минимум пару лет, пока трейдер сможет ознакомиться с торговым терминалом, его возможностями, найдет свою торговую систему, начнет ее правильно применять. Однако в отношении второго, а именно огромного заработка, многие ищут свои пути.
Одним из таких путей становится определение валют, на которых будет вести торговлю начинающий трейдер. После проведения некоторого анализа начинающий трейдер может прийти к такому выводу, что базовые валюты не такие уже и ходовые. Поэтому он начинает изучать другие: кросс-курсы, экзотические валюты и т.д. В итоге его выбор может пасть на такие валюты как евро/йена и фунт/йена. Данные пары за один торговый день могут пройти от 200 до 700 пунктов. Именно это привлекает многих трейдеров. Зачем тратить время на пару евро/доллар, который делает около 50-70 пунктов за день, когда на других можно заработать в 5-10 раз больше.
Однако часто торговля на данных парах и приводит к серьезных убыткам, более значительным, чем в случае, если бы торговля велась на базовых валютах. В первую очередь следует сказать, что спреды по таким парам несколько больше, чем на других основных парах (порядка 5-8 пунктов). Высокая волатильность данных пар может сыграть злую шутку с начинающим трейдером, поскольку, если он ошибется, откроет позицию не в том направлении, рыночный шум, который у данных кросс-курсов достаточно велик, может привести к срабатыванию ордера по стоп-лоссу.
Помимо этого следует учитывать и то обстоятельство, что определяющим здесь фактором выступает одна из пар - йена. Национальная валюта Японии может оказывать свое влияние на данные кросс-курсы, в результате чего одни валюты идут дружно в одном направлении, один из кроссов либо оба могут пойти в другом. Поэтому, выбирая пары для торговли, не стоит опираться на такой фактор как максимальная волатильность.
Для начинающего трейдера вполне подойдут и базовые валюты. Переходить на торговлю с кросс-курсами следует, лишь получив значительный опыт и предварительно изучив данные пары. Хотя, если взглянуть на это по-другому, большого значения не имеет, на каких парах торгует трейдер. Если у трейдера на вооружении есть эффективная торговая система, она будет давать прибыль в любом случае. Хотя при торговлях на кроссах необходимо соблюдать большую осторожность

Как оценивать торговые системы?
Рассмотрим основные показатели торговой системы из отчета, построеного Metatrader 4.
Чистая прибыль (Net Profit).
Общая прибыль минус общий убыток.
Не самый важный параметр, хотя по началу многие уделяют ему основное внимание. Важен с точки зрения того, чтобы оценить, а стоит ли вообще иметь дело с такой системой. Единственное, что можно сказать о том, каким должен быль этот показатель, это то, что он должен быть существенным, из расчёта хотя бы 20 пунктов в месяц.
Этот параметр также может потребоваться при оценке постоптимизационной эффективности торговой системы, так называемой форвардной эффективности (WFE). Она определяется как отношение среднегодовой форвардной прибыли к среднегодовой прибыли, полученной в процессе оптимизации. Оценка WFE является одним из способов определения момента прекращения использования торговой системы.
Прибыльность (Profit Factor).
Отношение общей прибыли к общему убытку.
Один из основных параметров, поскольку косвенно характеризует устойчивость системы. В хороших системах он, обычно, не менее 2. В принципе можно допускать и меньшие значения, но при этом нужно внимательно следить за другими параметрами характеризующими устойчивость, в частности % прибыльных сделок и просадкой. В пипсовочных торговых системах и вообще в системах, торгующих без стопов этот параметр для оценки лучше не применять, поскольку в случае удачного "пересиживания" просадок на тестовом периоде его значения могут достигать астрономических величин.
Всего сделок или количество торгов на тестовой выборке (Number of Trades in the Test Sample).
Важный параметр, поскольку характеризует достоверность результатов теста. Чем больше сделок делает торговая система при сохранении на высоком уровне остальных показателей, например профит-фактора или чистой прибыли, тем лучше. При этом количество сделок необходимо соотносить с длиной периода тестирования и типом торговой системы. Если это консервативная торговля, то система может делать 300-400 сделок за 8 лет и это нормально. Если это пипсовка, усреднение или мартингейл с сеткой ордеров, то это количество сделок система может делать за месяц. Более подробно об этом параметре в статье "Сколько должно быть сделок?"
Самая большая прибыльная и самая большая убыточная сделки (Largest Winning and Largest Losing Trade).
Параметр, по большей мере, справочный, но есть одно правило, которое необходимо учитывать в тестировании. Несколько очень крупных сделок (флуктуаций) могут исказить результаты тестирования. В некоторых литературных источниках рекомендуют вообще исключать их из оценки системы. Следите, чтобы этот параметр не был соразмерен с чистой прибылью системы.
Максимальное количество непрерывных выигрышей и проигрышей (Maximum Consecutive Winners and Losers).
Количество непрерывных проигрышей можно отслеживать с целью определения потенциальной устойчивости, совместно с просадкой. Вы можете оценивать непрерывные серии убыточных сделок в реальной торговле и сопоставлять их с результатами теста. Если, например, история системы демонстрировала шесть убыточных сделок подряд, то тогда при превышении этого количества убыточных сделок в реальности, мы прекращаем работать по системе.
Максимальная просадка (Maximum Drawdown).
Размер максимального снижения депозита до начала восстановления.
Может измеряться как в абсолютном исчислении, так и в % депозита. Один из основных параметров, поскольку напрямую характеризует устойчивость системы и даёт представлении о примерном возможном провале депозита в реальной торговле. Для внутридневных торговых систем приемлемое значение максимальной просадки не должно превышать 300…400 пунктов. Большее значение просадки свидетельствует о нестабильности системы. Если вы добились меньшего значения- хорошо, но необходимо убедиться в том, что это значение не является подгонкой.
Фактор восстановления (Restoration Factor, RF).
Отношение величины чистой прибыли к величине максимальной просадки. Характеризует устойчивость системы. Считается, что значение RF должно быть не менее 3. Без привязки к периоду тестирования малоинформативен. Например система, дающая за 5 лет 15 000 пунктов прибыли и просадку 3000 пунктов (год непрерывного убытка) на этом периоде будет считаться нормальной, при этом мало кто рискнёт торговать по такой системе.
Процент выигрышей (Percent Winners).
Процентная доля выигрышей в общем количестве сделок.
Важный параметр, хотя сам по себе ничего не значит без привязки к матожиданию выигрыша или отношению среднего выигрыша к среднему проигрышу. В пипсовочных системах процент выигрышей приближается к 99%, однако это отнюдь не является гарантией прибыльности системы, поскольку матожидение выигрыша около 1 пункта, в то время как средний проигрыш- десятки пунктов. Важное замечание: тестер, интегрированный в торговую платформу MetaNrader 4 сделки с нулевой прибылью считает выигрышными. Это для тех кто в своих системах использует трал до безубытка.
Матожидание выигрыша (Average Win).
Среднее значение сделки по ансамблю всех исходов торгов, включая и прибыльные и убыточные. Значение этого параметра сильно зависит от того насколько часто совершаются сделки т.е. насколько агрессивно торгует система: часто но по чуть-чуть или редко, но по-многу. При этом его надо соотносить с процентом выигранных сделок. Чтобы чувствовать себя спокойно, значение этого параметра должно быть не менее 10 пунктов. Пипсовочные торговые системы или системы сверхкраткосрочного скальпинга (например системы ночной торговли) имеют матожидание выигрыша 3-5 пунктов. Тесты и показатели реальной торговли таких систем очень сильно зависят от спрэда, поэтому не следует использовать их на тех инструментах, спрэд по которым превышает эти значения.
Отношение среднего выигрыша к среднему проигрышу (Ratio of Average Win to Average Loss).
Важный параметр, поскольку характеризует устойчивость системы, но оценивать его надо совместно с процентом выигрышей.
Вероятность провала (Probability of Ruin-POR).
Интегральный параметр, характеризующий устойчивость системы. POR дает выраженную в процентах вероятность того, что баланс счета будет опускаться до определенной точки прежде, чем подниматься до определенной более высокой точки. В вычисление включены следующие величины: процент выигрышей, отношение среднего выигрыша к среднему проигрышу, начальный баланс счета, уровень, на котором можно сказать, что счет провалился, и уровень, на котором можно сказать, что состояние счета успешное.
Важно отдавать себе отчет в том, что в реальной торговле (в форвард-тэсте) все параметры системы будут претерпевать деградацию. Поэтому система должна иметь «запас прочности» по каждому параметру. Подробнее об этом можно узнать в статье "Как оптимизировать торговые системы?"

Выбираем форекс вместо акций
Вы устали от капризов акций или изменчивости фьючерсов на нефть и золото? Если так, стоит обратить внимание на крупнейший "рынок" в мире. Это совсем не фондовая биржа США, Японии или Европы, это Форекс, известный также, как Forex, FX или рынок наличной валюты.
Спекулянты вполне успешно работают на этом огромном рынке, где за один день оборачивается почти 2 триллиона долларов, что далеко превышает сумму сделок на всех фондовых биржах мира, вместе взятых. Трейдеры и спекулянты на споте занимают около 37 процентов рынка, еще 43% уходит на свопы и 20% - на опционы и форвардные контракты.
Основная функция рынка форекс - обеспечивать механизм международных платежей и определять курсы обмена валют. Торговля осуществляется через одновременную покупку одной валюты и продажу другой (валютная пара). Хотя на рынке обменивается большинство валют, львиную долю рынка занимают доллар США и четыре других валюты: евро (EUR/USD), иена (USD/JPY), британский фунт (GBP/USD) и швейцарский франк (USD/CHF).

Forex - идеальный рынок для опытных трейдеров, которые уже прошли “обучение торговле” на других рынках. За торговлю на форексе не взимаются комиссионные - указываются только спреды, измеряемые в "пипсах", равных одной десятой процента (0.01%). Поскольку спред в пипсах представляет собой стоимость входа, желательно, чтбы он был как можно меньшим. Вот почему торговля на форексе концентрируется на основных парах валют, с наименьшими спредами, от двух до четырех пипсов.
Размер лота на спот-рынке обычно составляет от 5 до 10 миллионов долларов, минимальный контракт установлен в 500 000. Меньшие лоты могут торговаться через брокерские фирмы, предлагающие минимальные вложения всего от нескольких сотен долларов, при плече около 100:1.
Преимущества технического анализа
Изо всех финансовых инструментов, рынок форекс наилучшим образом подходит для для технического анализа, по ряду причин:
1. Форекс превосходит по объему все другие рынки. Этот объем за последние тридцать лет вырос приблизительно на 2 000 процентов, от 1 миллиарда в день в 1974 до примерно 2 триллионов долларов в 2005, поэтому ликвидность рынка практически неограниченна.
2. Валютный рынок никогда не закрывается в течение торговой недели, поэтому здесь не существует наращивания или задержки клиентских ордеров. Здесь практически нет гэпов, приводящих к неконтролируемым убыткам. Торговая неделя начинается в Сиднее, в Австралии, в понедельник утром, когда в Северной Америке и Европе все еще воскресенье и заканчивается в Нью-Йорке в пятницу днем.
3. Мы знаем два основных типа рынков - трендовый и боковой. Гораздо легче делать деньги на трендовом рынке. Валюты, как правило, ходят более долгосрочными трендами, которые могут продолжаться в течение многих месяцев или даже лет. Это делает их идеальными для торговли трендовыми и пробойными системами. По той же причине так хорошо на форексе работает анализ графических паттернов. При столь широком распространении рынка в мире огромную роль в движении валют играет поведение толпы, а именно оно - основа инструментов и методов технического анализа.
4. Частично благодаря своему размеру, форекс менее волатилен, чем другие рынки. Более низкая волатильность означает меньший риск. Например, дневной торговый диапазон индекса S&P 500 - от 4 до 5 процентов, в то время как дневной диапазон евро - около 1 процента.

5. Форекс - идеальный рынок для "межрыночного" метода рыночного анализа, разработанного много лет назад Луи Мендельсоном (Louis B. Mendelsohn). Ветераны трейдинга знают, что рынки взаимозависимы, когда одни сильнее других влияют на движение выбранной валютной пары. Программа анализа Мендельсона, VantagePoint, обнаруживает скрытые повторяющиеся паттерны, происходящие между связанными рынками. Используя нейронные сети для анализа данных от множества связанных рынков (см. рисунок выше), программа проектирует средние, которые предваряют повороты реальных средних (см. рисунок ниже) в 80% случаев.

Фундаментальный анализ
Успешные форекс - трейдеры, подобно своим товарным и стоковым коллегам, не должны забывать о фундаментальных факторах, влияющим на рынок форекс.
1. Решения об изменении центральными банками процентной ставки.
2. Цифры правительственного долга и дефицита бюджета показывают изменения к лучшему или худшему. Рост дефицита, например, часто предвещает увеличение процентных ставок, поскольку правительство конкурирует с частным сектором за инвестиционный капитал. Различие между фондовым рынком и форексом состоит в том, что растущие ставки обычно являются благоприятной новостью для валюты.
3. Квартальный отчет о ВВП (валовой внутренний продукт).
4. Экономические или геополитические события. Это могут быть выборы, вооруженные конфликты, политические мятежи и т.д, что, по мнению инвесторов или трейдеров, может дестабилизировать рынок.
5. Экономические индикаторы. Например, промышленные показатели, рабочие места (non-farm payrolls в США) и занятость. Они могут затрагивать рынки, включая валютные, потому что они прямо влияют на национальные процентные ставки и экономическую политику.
6. Японские отчеты. Трейдеры иены отслеживают квартальные отчеты Tankan.
7. Обзоры настроений рынка. Эти обзоры издают комментаторы и информационные службы. Они помогают покупать на слухах, а продавать - на новостях.
В распоряжении форекс-трейдера - весь арсенал инструментов торговли. Чем лучше эти фундаментальные и технические инструменты, тем больше их шанс успешной торговли.

Forex: обман рынка или просто ”оптический обман зрения”?
Как долго могло бы просуществовать кaзинo, если бы большая часть играющих в нем выигрывало, а не проигрывало? Подобную аналогию можно было бы провести и с рынком Форекс. Рынок самоорганизовывается таким образом, чтобы большая часть его участников проигрывало. Иначе откуда же появлялись бы средства, чтобы платить успешным трейдерам, если бы таковых было бы большинство?
В рассмотренном случае кaзинo имеет преимущества, если его сравнивать с рынком. Владелец может установить такие правила проведения игры, которые обеспечат ему математическое преимущество. А универсально организованный рынок не может контролировать индивидуальную игру каждого участника. Большинство трейдеров, за исключением случайных лиц и новичков – грамотные и хорошо подготовленные люди. Они владеют большим объемом информации о приемах и правилах торговли, знакомы с системами и программами, чтобы предугадать поведение рынка. Но не секрет, что процент разорившихся или понесших серьезные убытки трейдеров весьма высок.
Частый ответ в таких случаях – трейдеры не в состоянии постоянно контролировать свои эмоции, чтобы достичь стабильного успеха. С этим мало кто будет спорить. Другая, менее заметная причина состоит в том, что сам рынок постоянно запутывает и дезинформирует участников. Это не значит, что рынок существует в форме разумного и коварного существа, или им управляет группа таинственных инсайдеров. Просто такова природа рынка сама по себе. Он как бы провоцирует игроков работать или плохо, или очень плохо.
Трейдер отнюдь не всякий раз получает прибыль, даже если он делает все правильно, и в той же мере не всегда оказывается в убыточной ситуации, если он нарушил определенные каноны и рекомендации. Жестко и однозначно сформулировать то, что является верным или неверным удается далеко не всегда. В ином случае все было бы гораздо проще: поступаешь правильно, учитывая все рекомендации и алгоритмы – получаешь гарантированную прибыль. Практически каждый дисциплинированный и внимательный человек обязательно стал бы успешным трейдером. Но ведь рынок постоянно изменяет свое поведение, и даже опытный трейдер должен быть бдительным и менять свои подходы, чтобы получить прибыль в той или иной конкретной ситуации. Даже всем известные торговые советники нередко показывают низкие результаты, что доказывает несостоятельность механического подхода к живому и меняющемуся рынку.
У каждого трейдера наступает момент, когда избранный и проверенный им метод перестает работать. Он осознает проблему и пытается корректировать и оптимизировать метод или систему торговли. Если предположить, что существует добротная торговая система, которая основана, например, на трех скользящих средних. Эта система принесла немало прибыли своему хозяину. Но вот фактор изменчивости рынка как раз и предполагает то, чтобы правильный набор этих скользящих средних менялся со временем. И трейдер добросовестно периодически оптимизирует свою систему.
Но вот незадача! Система прекрасно зарекомендовала себя в недалеком прошлом, а в настоящем, в актуальной, реальной торговле приносит одни убытки. И даже если периодически система вам приносит некоторую прибыль, то в долгосрочном плане она оказывается несостоятельной. Поэтому постоянно надеяться на успешную модификацию и оптимизацию бывшего в прошлом удачного метода бесполезно. Это похоже на то, как собака или кошка пытается поймать себя за хвост.
Но значит ли это, что надо постоянно менять методы и торговые системы, если оптимизация и корректировка – не самый лучший вариант? Нет, постоянные попытки ухватиться за новые торговые системы тоже ни к чему хорошему не приводят.
Поскольку рынок своим поведением дезинформирует трейдера, у того возникает прибыльным методам ведения торговли, вследствие чего он отказывается от них. Профессиональные трейдеры тем и отличаются, что их приверженность выбранным торговым системам продолжается более длительное время, чем у трейдеров-дилетантов. Если постоянно менять системы и методы, то это вовсе не увеличивает шансы на успех, а скорее, наоборот.
Верным решением в таких случаях будет выбор подхода, который не требует оптимизации, и который будет работать на большом числе рынков. Если у вас получится использовать в будущем данную торговую систему на большом количестве несвязанных между собой рынках в течение длительного времени, то эта система – наверняка успешна, хоть и не гарантирует в обязательном порядке стопроцентный результат. А все попытки модификации вашей торговой системы, стремление приспособить ее к меняющимся образцам недавнего прошлого никак не увеличат шансы на достижение успеха.
Человеческая природа такова, что он всегда стремится что-то улучшить. Это дело похвальное. Просто не следует обманывать себя умозаключениями о том, что система стала лучше из-за удачной адаптации к постоянно изменяющемуся рынку.

Применение крестиков-ноликов на Форекс
Эйб Кофнас является президентом образовательного Веб-сайта для трейдеров рынка форекс.
Я хотел бы обратить ваше внимание на индикатор, который остается мощным инструментом с тех пор как, когда еще не было компьютеров для количественной оценки ценового действия. Этим мощным инструментом является анализ графика “крестики-нолики”.
Чтобы лучше объяснить применение этого инструмента на рынке Форекс, мы обратились к трейдеру Тому Дорси, который весьма успешно применяет этот инструмент для торговли на рынке Форекс.
Эйб Кофнас: Рынок Форекс является быстро развивающимся рынком с развитием нового направления - розничной торговли с прямым доступом - и теперь в действительности любой человек в мире может торговать на этом рынке. Причина, по которой мы пригласили вас для разговора, связана с тем, что анализ графика “крестики-нолики” может быть полезным аналитическим инструментом для торговли на валютном рынке, и, написав книгу по графикам крестики-нолики, так и называющуюся - “Построение графиков крестики-нолики”, вы могли бы рассказать нам о своем взгляде на применение этого инструмента на валютном рынке.
Короткую позицию следует открывать на первом трехъячеечном развороте с защитным стоп-ордером над новым максимумом - 132.58
Том Дорси: Тренд все еще остается восходящим, однако, последняя ветка “X” превышает 20 ячеек. В этом случае, мы вообще открываем короткую позицию на первом развороте в три ячейки с остановкой над новой вершиной. Этот график также подал сигнал продажи и может быть открыта короткая позиция с размещением соответствующего стоп-ордера над новой вершиной.
Единственная проблема заключается в том, что валютная пара все еще находится выше трендовой линией, и это обстоятельство, в общем случае, может препятствовать открытию короткой позиции. Однако иногда трейдеры могут отступать от общих правил и в данном случае войти в короткую сторону.
Кофнас: Трейдер мог бы открыть короткую позицию, но должен бы был разместить стоп-ордер на уровне 132.50?
Дорси: Да, где указано красной стрелкой.
Кофнас: Теперь, давайте уточним, что общая концепция состоит в том, чтобы идти в короткую сторону, когда цена находится ниже трендовой линии, а не выше ее. На приведенном графике, рынок столь расширенный, что может быть вполне разумно открыть короткую позицию с близким стоп-ордером, но в действительности это противоречит основному правилу для открытия короткой позиции. Поэтому построение трендовой линии абсолютно необходимо.
Дорси: Совершенно верно. Трендовые линии очень полезны и необходимы. Линия на графике крестики-нолики всегда должна быть под углом 45 градусов для бычьего рынка и соответственно для медвежьего.
Кофнас: Как насчет других индикаторов?
Дорси: Мы используем индекс импульса, созданный нами, который просто является двумя Скользящими средними - одной краткосрочной и одной долгосрочной, и мы наблюдаем, что он двигается выше и ниже долгосрочной линии. Однако, это краткосрочный метод, поэтому я использую только график крестики-нолики в своей торговле. Я являюсь позиционным трейдером и буду держать позицию, пока не выяснится, что ситуация изменилась.
Кофнас: Какую тактику входа вы используете при добавлении позиций?
Дорси: Мы будем обычно начинать, скажем, с одного лота. Затем, по мере того, как мы получаем последующий сигнал покупки, мы добавляем лоты и поднимаем стоп-ордер до нового сформированного сигнала продажи. Мы исследуем каждую сделку. Часто приходится сорвать множество стоп-ордеров, чтобы, наконец, поймать тренд. В отличие от рынка акций, существует только немного валютных пар, поэтому вы должны придерживаться программы и продолжать зондировать рынок для поиска сделок.
Кофнас: Давайте взглянем на график японской иены.
Дорси: Этот график принес бы великолепную сделку, когда он достиг основания. Это было бы определено движением в 20 непрерывных ячеек в одном направлении. От этого уровня в 20 или больше ячеек вниз мы можем пойти в длинную сторону при первом развороте из трех ячеек с размещением стоп-ордера на уровне нового основания.
Если позиция будет закрыта по стоп-ордеру, то график начнет создавать первый сигнал покупки от основания, и это будет вашей следующей логической точкой входа. Так как график составлен с величиной разворота в три ячейки для изменения колонки, то разворот в три ячейки будет первым признаком того, что покупатели опять взяли ситуацию под контроль.
Кофнас: Итак, после большой колонки вы ждете, по крайней мере, трех ячеек и входите на четвертой? Это обычное правило?
Дорси: Нет. Точка действия была бы на развороте в три ячейки. Как только третья ячейка достигнута и произошел разворот, начинается действие. Когда вход осуществлен, немедленно выставляется стоп-ордер.
Теперь, давайте вернемся к первоначальному правилу - идти в длинную сторону, только если цена находится выше трендовой линии.
Кофнас: Итак, валютный трейдер будет смотреть на трендовые линии, поддержку и сопротивление и должен выдерживать определенную техническую дисциплину, что обычно не ассоциируется с валютными трейдерами?
Дорси: Да. Валютные трейдеры обычно ориентируются на фундаментальные факторы. В этом случае действие происходит без технических инструментов. Метод должен быть логичным, выверенным и хорошо основанным исходя из неопровержимого закона спроса и предложения.
Кофнас: Давайте взглянем на график Швейцарского франка с размером ячейки 25 пунктов и величиной разворота 2 ячейки.
Дорси: Великолепный нисходящий тренд. Первый сигнал продажи позволяет войти в тренд на 1.6825. Выглядит так, что каждый последующий сигнал продажи добавлял бы один или несколько лотов с перемещением стоп-ордеров вниз к каждому последующему сигналу продажи.
Это отличный пример того, как использовать тренд наиболее полно с наращиванием позиций по мере того, как рынок движется в вашу сторону. Мы могли бы начать с одного лота, но теперь мы будем иметь четыре лота со стоп-ордером для всех четырех лотов на уровне 1.6825.
Если рынок пошел еще вниз к новому сигналу продажи, то мы добавили бы пятый лот и перенесли стоп-ордер к двойной вершине сразу ниже уровня 1.655.
Давайте посчитаем, что у нас получается, семь ячеек в первой колонке “0″ дают первый сигнал продажи. Умножив семь на размер ячейки в 25 пунктов получаем 175 пунктов ожидаемого снижения. Вычитаем эту величину от значения вершины, которая находится на 1.677, так что снижение уже выполнило цель, но позиция все еще не закрыта и действует. Да, это хорошая сделка.
Теперь мы умножаем на два для целей в нижнюю сторону и на три для целей наверху.
Кофнас: Скажем, мы были в этой точке - 25 ячеек.
Дорси: Хорошо. Учитывая, что это было первое движение от основания, мы имеем, как вы сказали, 25 ячеек. Умножаем на три и получаем 75, учитывая размер ячейки, это дает нам цель 1.709.
Теперь, чтобы замедлить или ускорить график, мы можем изменить размер ячейки. Иногда мы будем использовать стандартный размер ячейки и снизим его для наших точек стоп-ордеров.
Кофнас: Скажем, 25 размер ячейки и 2 величина разворота.
Дорси: Хорошо. Теперь мы имеем разворот в две ячейки, так что мы должны двигаться до двух, итак три на два получаем шесть, умножаем на размер ячейки и получаем цель 1.651. Посмотрите, что 1.64 находится на линии?
График крестики-нолики все еще представляет собой вполне жизнеспособный подход. Трейдерам, торгующим на рынке форекс, следует рассмотреть его более внимательно и при возможности добавить его в свой арсенал технического анализа.
Автор: Эйб Кофнас

Патерны: Факт или фикция
Графические паттерны являются одной из тех вещей, о которых большинство трейдеров узнают слишком рано в своей торговой карьере. Проблема состоит в том, что они не знают как торговать эти паттерны должным образом. Есть множество книг и веб-сайтов, посвященных идентификации и торговле этими паттернами. Проблема состоит в том, что, если Вы следуете за "стадным мышлением" то Вы будете торговать вместе с толпой и рискуете входить в позицию поздно или входить в сделку, которая имеет низкую вероятность успеха.
Мы должны думать как профессионалы. Если Вы хотите заставить цену переместиться, Вы должны сначала сделать ее привлекательной для трейдеров и инвесторов. Вы можете сделать это, заставляя цену переместиться в направлении, которого они ждут. Но Вы можете пробудить больше интереса, если сначала вытряхиваете трейдеров, которые уже были в позиции. Подумайте о том, что происходит с Вами эмоционально, когда Вас выносит из позиции, и вы видите, что цена ушла в предполагаемом направлении. Вы испытываете желание вскочить в уходящий поезд! Это ловушка является набором профессионалов, использующих Ваш поток заказа для своей прибыли.
Мы должны помнить это, когда торгуем паттернами. Мы хотим торговать как профессионалы, а не любители. Давайте посмотрим на два паттерна, которые произошли в S&P 500 ETF, SPY. Первый паттерн был неудавшейся «головой и плечами» с мая до июля 2009. Этот паттерн было рассказано на CNBC и за ним внимательно наблюдали многими финансовыми репортерами. Слишком большое внимание на паттерн дало возможностью профессионалам управлять любителями.

Лучший вход в паттерн – продажа в предложение на правом плече. В этом примере SPY не мог закрыться выше максимумов первого правого плеча, таким образом, показывая предложение. CCI также был не в состоянии проявить силу, и MACD подтверждал тенденцию к понижению. Любители проигнорировали предупредительные знаки неудавшегося паттерна и слушали ученых мужей по телевизору, которые твердили, что рынок собрался корректироваться.
При пробитии наклонной линии любители продают профессионалам, поскольку профессионалы вышли из коротких позиций и начали покупать. Есть несколько ключей к разгадке провала паттерна:
1. Цена остановилась перед пробитием наклонной линии и даже была зеленая свеча перед пробитием. Это указывает на давление
2. Положительная дивергенция на MACD и CCI.
3. Нехватка завершительного движения после пробития наклонной линии, маленькие свечи не имеют никакого импульса, нижние хвосты – давление покупателей.
Как профессиональные трейдеры, мы уже в прибыльной позиции в отличии от любителей, затопленных своими продажами. Мы можем теперь объективно рассмотреть данные и понять, должны ли мы держаться позицию или взять прибыль согласно тому, что рынок нам говорит. Эти паттерны появляются регулярно, как видно по текущему графику SPY.

Источник: _priceactionfx.ru
___________________________________________________
Полезные советы по стратегиям Форекс
Можно попытаться дать ответ на часто возникающие вопросы, касающиеся прибыльных стратегий валютного рынка.
Для начала каждому трейдеру ФОРЕКС нужно определить для себя такие стратегии или стратегию, которая подходит именно ему по его стилю торговли. То есть должно быть понятно, что один трейдер будет получать прибыль, при использовании рекомендуемой стратегии, а у другого трейдера стиль торговли под эту стратегию может не подходить, а значит, при использовании такой стратегии в торговле он будет нести убытки. В этом моменте не последнюю роль играет, так называемая психология ФОРЕКС, а также опыт, цели и, конечно, стиль торговли, например, одни успешно используют долгосрочные стратегии, а другие – пипсовочные и т.д.
Таким образом руководствоваться при выборе стратегий ФОРЕКС нужно, прежде всего, самим собой. То есть попробовать торговать, используя различные стратегии, и в итоге определить подходящий именно вам стиль торговли.
Здесь же приводятся названия и краткие описания стратегий, заслуживающие внимание с этой точки зрения.
Стратегия торговли “Флаг + ABC”. Суть стратегии заключается в нахождении закономерностей на графиках для валютных пар и их последующем объединении в одно целое. Является без индикаторной торговой системой, пригодной для любых валютных пар, причем интервал для торговли может быть каким угодно.
Стратегия торговли на Линиях Тренда. Эта стратегия базируется на графических построениях и к индикаторам не привязана. Говорят, что правильное использование этой стратегии и правильное управление капиталом гарантируют прибыль с почти стопроцентной вероятностью.
“Мультивалютная” стратегия торговли является индикаторной стратегией торговли Павла Куракина. Многим трейдерам эта стратегия нравится и многие ведут трейдинг по ней, однако есть и недовольные, правда их единицы и, думается, что основной их проблемой является не точное следование ее правилам. Стратегия подходит для любых валютных пар, а интервал при торговле нужно выбирать H4 – D1.
Стратегия торговли “Возврат на ГЭПе” является достаточно простой, однако торговать по ней возможно довольно редко – раз в неделю и только при наличии условий для заключения сделок по выбранным валютным парам.
Можно дополнить ряд еще несколькими простыми стратегиями торговли на валютном рынке.
Стратегия торговли “80-20” представляет собой простую и довольно интересную стратегию ФОРЕКС Линды Рашке. Торговлю по этой стратегии ведут исключительно на D1 – дневных диапазонах. Торговые сигналы работают только на протяжении одного торгового дня.
Стратегия торговли “Momentum Pinball”. Еще одна простая, не являющаяся долгосрочной, стратегия от Линды Рашке. При правильном использовании гарантированно позволяет получать прибыль на рынке.
Стратегия торговли “6-8 GMT Breakout Strategy”. При торговле рекомендуется использовать платформу Metatrader 4. Торговля идет на базе валютной пары EURUSD, с временным интервалом в 15 минут (M15). Надо отметить, что сделки в этой стратегии происходят 4-7 раз в месяц в среднем.
Стратегия торговли на “Локирующих ордерах” довольно проста и бывает как среднесрочной, так и долгосрочной (в этом случае цель торговли 200-300 пунктов). Скорее всего, данная стратегия – это просто метод управления капиталом, однако по ней вполне успешно торгуют многие трейдеры.
Перечисленные стратегии могут стать полезны как новичкам, так и опытным, торгующим уже не один год, игрокам валютного рынка

Японские свечи как уровни поддержки и сопротивления
Несмотря на то, что методика свечного анализа зародилась в Японии, постепенно она распространяется и на Западе, становясь неотъемлемой частью технического анализа.
Несмотря на то, что японские свечи лишь недавно стали приобретать популярность, японские трейдеры используют эту методику уже множество лет. Для того чтобы построить свечной график используются такие показатели как открытие, максимум, минимум и закрытие. Точки открытия и закрытия на свечном графике имеют наибольшее значение, чем например, на графике отрезков.
Свечной график состоит из двух частей. Тело прямоугольной формы охватывает область между открытием и закрытием, придавая графику своеобразный вид. Если курс при открытии выше курса закрытия, то тела отмечаются черным цветом, если сессия закрывается с повышением, то тела отмечаются белым. Если цены открытия и закрытия остаются на одном уровне, то это называется дожи, и отмечается она одной горизонтальной линией на этой отметке.
Определение уровней поддержки сопротивления
Как правило, скопление максимумов и минимумов воспринимается как основные уровни рынка. Когда происходит прорыв этих отметок, это говорит о важных изменениях в изменении цен. Тела свечей в этом случае используют для решения этой задачи. Также как максимумы и минимумы на графиках отрезков, скопление максимумов или минимумов тел на текущем уровне имеет большое значение. Начальный уровень сопротивления с самого первого дня дает максимум тела. Далее на второй день движения рынка приводят цены выше этого сопротивления, даже до нового максимума, но закрытие рынка происходит на более низкой отметке. Ситуация остается неизменной и на четвертый день. Дважды рынок пробивает уровень сопротивления тела для того чтобы вернуться обратно. Уровни поддержки тела работают точно также, но в противоположном направлении.

Последняя свеча отображает то, что можно назвать прорывом. Для того чтобы быть более точным в определении, официально прорыв поддержки или сопротивления тела является действительным при закрытии. Движение на рынке можно считать значимым, должен присутствовать прорыв уровня поддержки или сопротивления.

История технического анализа
История западного технического анализа насчитывает немногим более века. Началась она с заметки в Wall StreetJournal, опубликованной Чарльзом Доу в начале 1890-х. К тому времени г-н Доу был уже хорошо известен широкому кругу бизнесменов как один из создателей Индекса Доу-Джонса. В конце прошлого века Индустриальный и Транспортный Индексы имели свою историю и отлично прижились. Поскольку колебания Индексов были важными для заключения биржевых сделок, сразу же возникла необходимость в их прогнозировании. В своей статье Доу изложил ряд принципов, с помощью которых, по его мнению, можно было вступать в сделки на покупку и продажу без особенного риска. Эти принципы используются почти во всех методах современного технического анализа в неявном виде. К сожалению, Чарльз Доу не опубликовал своих идей отдельной книгой, а лишь написал еще ряд статей в том же журнале. Термин Теория Доу появился уже после его смерти — был введен аналитиками, систематизировавшими труды Доу. Доу называют "дедушкой технического анализа", и согласно генетике мы прослеживаем черты предка в сыновьях и внуках.
Многие из графических теорий и методов были признаны в полном объеме только после смерти их создателей. Это связано с всплеском интереса к техническому анализу во второй половине 70-х, сохранившимся по сей день. Интересно, что почти каждая из графических теорий названа по имени своего первого автора, а все методы фильтрации довольно безлики, хотя имена их создателей нам также известны.
Ральф Нельсон Эллиотт открыл свою теорию в годы Великой Депрессии, анализируя индексы Доу-Джонса, и оставил труды по основной концепции и математическому обоснованию. Эти книги регулярно публикуются до сих пор. Кроме определения базисной формы ценовых движений, Эллиотт открыл для технического анализа последовательность Фибоначчи. Теория не забылась и получила мощный импульс в конце 70-х — начале 80-х годов благодаря усилиям талантливого аналитика Роберта Прехтера, ставшего впоследствии "гуру 80-х" в США.
Уильям Ганн, легендарный трейдер первой половины XX века, создал довольно сложную комбинацию геометрически-алгебраических принципов, которые с успехом использовал при торговле на зарождавшихся фьючерсных рынках. Они привлекли огромное внимание сразу после публикации, и впоследствии Ганн даже создал специальный учебный центр.
Способ ведения ценового графика как крестиков-ноликов и соответствующие принципы прогнозирования были заложены Виктором де Вилльером в 30-х годах и получили большую популярность при его жизни. Сейчас и график, и сами принципы используются гораздо реже, что связано, по всей видимости, с тем, что они оказались не универсальными.
Почти все классические фигуры технического анализа были открыты в первой половине этого века, но их авторство установить довольно сложно.
Метод японских свечей стал популярным среди западных трейдеров в конце 80-х. Один из первооткрывателей метода, Стив Нисон,заработал на нем большие деньги. Японские свечи работоспособны, но вряд ли возможности, заложенные в этом методе, до сих пор осознаны в полной мере. Метод был создан более трехсот лет назад японцами, торговавшими "пустыми корзинами риса". "Пустая корзина" — тот же фьючерс, и графическая запись его цены представляла собой "свечу" или "подсвечник". В зависимости от цвета, формы и расположения свечей составляется прогноз будущего движения цены. И хотя все современные информационные системы предоставляют трейдерам графики этого типа, взгляды японца и американца на одну и ту же картину могут быть совершенно разными. Это происходит из-за разницы в психологическом подходе. Может быть, российские участники рынка смогут лучше понять японцев и применят анализ "свечек" в совсем неожиданном ракурсе? Интересно отметить, что более чем за три века существования метод японских свечей в основе своей не претерпел изменений.
Бум технического анализа в 70-е годы был прежде всего связан с развитием компьютерной техники. Трейдеры получили в свои руки отличный инструментарий, работающий до того просто, что почти не нужно думать над анализом возникших сигналов (а только о том, насколько им стоит доверять). И хотя осцилляторы и скользящие средние даже в названиях почти не носят "личностного" характера, отметим имена таких выдающихся создателей, как Уэллс Уайлдер, Джордж Лейн, Ларри Уильяме.
С возникновением информационных систем типа Reuters, Dow-Jones Telerate, Bloomberg, Tenfore задача трейдеров и аналитиков сильно упростилась. Мы больше не тратим драгоценное время на построение графиков цены, объема торговли и открытого интереса; не ведем расчеты по сложным формулам на калькуляторе. Вместо этого появилась возможность сопоставить несколько методов, творчески призадуматься или вовсе пойти и выпить кофе. Сам по себе технический анализ как метод прогнозирования цены не стал лучше или хуже после появления "Пентиума", зато мы можем стать более опытными и успешными прогнозистами, приобретя дополнительное время для размышлений.
В заключение добавим, что честь систематизации методов и оформления технического анализа как отдельной прикладной науки в большой степени принадлежит Джону Мерфи и Роберту Прехтеру.
Вы не только должны решить, как вам торговать - аналитически или механически, но и продумать, какая временная структура вас больше всего устраивает. Затем следует убедиться, что выбранный временной масштаб оптимальный для используемого подхода.
Процесс применения корректного подхода или методики управления капиталом состоит из маленьких, но очень важных этапов (они даны не по нарастанию степени важности):
Поймите значение и преимущества применения различных возможностей и методик управления капиталом.
Определите для себя, что вам больше подходит. Принять решение о том, каким объемом средств вы хотите рискнуть и/или сыграть на понижение, и, сколько прибыли получить, очень важно при отборе корректных методик и возможностей управления капиталом.
Научитесь сравнивать и анализировать различные методики/ подходы управления капиталом. Важно знать то, как сравнить более поздние результаты с результатами, полученными после предыдущих моделирований. Здесь существуют компромиссы. Не так просто выбрать одну методику (подход) с лучшим результатом прибыли.
* При написании статьи использованы труд А. Эрлиха «Технический анализ товарных и финансовых рынков»

Кросс-валютные пары на Форекс
На рынке Форекс помимо основных пар валют (major), идущих в паре с долларом, есть ещё кросс-валютные пары, в которых доллара нет.
При торговле основными парами валют анализ движения доллара становится главной проблемой в торговле. Анализ второй валюты (EUR - евро, JPY - японской иены, CHF - швейцарского франка, GBP - британского фунта) в паре уходит на второй план. Вести торговлю по основным парам – хорошая стратегия, однако, получив определенный опыт в работе на Форекс, можно попробовать силы в торговле кросс-валютными парами.
При работе с кросс-валютными парами оценка одной валюты производится не в долларах США, а в единицах второй валюты. Курсы валют этих пар называются кросс-курсами.
Из наиболее торгуемых можно выделить пары, в которые входит валюта евро: EUR/CHF, EUR/GBP, EUR/JPY. Перечисленные пары отличаются от других кросс-валютных пар своей высокой ликвидностью. Бывают и ситуации, когда ликвидность пары EUR/CHF становится выше ликвидности пары USD/CHF (благодаря институциональным игрокам, желающим торговать швейцарским франком).
В другую активно торгуемую группу кросс-валютных пар входит иена, это пары: CAD/JPY – канадский доллар и иена, NZD/JPY – новозеландский доллар и иена, и GBP/JPY – британский фунт и иена. Эта кросс-валютная группа, включающая в себя иену, пользуется популярностью у инвесторов и трейдеров из-за возможности совершать по ней carry trade сделки. Кэрри Трейд представляет собой продажу определенной валюты, имеющей относительно низкий уровень процентной ставки, как например, йена, а затем покупку валюты, у которой процентная ставка выше, что даёт возможность получения разницы между двумя ставками.
У развитых стран - Канады, Новой Зеландии и Великобритании наиболее высокие процентные ставки, поэтому валюты этих стран пользуются популярностью, когда ведется торговля против японской иены в карри - трейд сделках.
При торговле основными валютными парами может произойти ситуация, при которой доллар США и вторая валюта в паре станут практически равны по своей силе, в такие моменты сложно понять, как действовать, т.к. не известно в какую сторону будет двигаться американский доллар. Так, если и в США и в зоне Евро идет большой экономический рост, то вопрос о том, какая это должна быть позиция – длинная или короткая, может стать непростым. Подходящим моментом для торговли по кросс-валютной паре евро-йена (EUR/JPY) может стать ситуация, когда, например, йена из-за геополитической угрозы со стороны Северной Кореи окажется под давлением.
Рассмотрим наиболее популярные кросс-валютные пары:
EUR/CHF: Главным партнером Швейцарии в торговле является зона Евро. Швейцарский франк имеет довольно низкую процентную ставку, по этой причине данную пару часто выбирают для совершения кэрри -трейд сделок. Пара показывает в большей степени хорошее движение тренда с начала 2006 года.
EUR/JPY: Очень популярная кросс-валютная пара, т.к. имеет взаимосвязь с парами USD/JPY и EUR/USD. Трейдеры часто спекулируют на ее движении, беря в основу процентные ставки и различия роста у Японии и зоны евро.
NZD/JPY: Пользуется большим спросом среди кросс – валютных пар при совершении кэрри -трейд сделок, т.к. из развитых стран у нее наиболее высокая разница процентных ставок. NZD/JPY хорошо подходит для того, чтобы открывать по ней длинные позиции, в особенности, если общие фундаментальные и технические показатели благоприятны для ее роста.
EUR/GBP: Среди главных партнеров Великобритании на втором месте по значимости стоит Еврозона. Поэтому, если торговля ведётся с учетом фундаментальных факторов Англии и британского фунта, то верным решением будет торговать именно по этой паре, так как большее влияние на GBP/USD оказывает движение на рынке доллара США.
CAD/JPY: Обладая умением предугадывать движения цен на нефть, можно применить его на Форекс с помощью этой кросс – валютной пары. Это связано с тем, что у Канады второй по величине запас нефти и она является ее чистым экспортером, а от возрастающих цен на нефть она получает прибыль. Япония, как главная страна, импортирующая нефть, наоборот, терпит убытки. Так что, если ожидается рост цен на нефть, то это подходящее время для открытия длинной позиции по этой кросс – валютной паре и наоборот.
Осуществляя торговлю кросс – валютными парами, можно открывать карри -трейд сделки, а различие экономических условий обеих стран может служить хорошим преимуществом в торговле. Каждая кросс – валютная пара имеет свои характеристики, разницу на процентные ставки, зависимость от тех или иных политических и экономических событий, которые зачастую задают дальнейшее движения её тренду.
_________________________________________________
Значение решений FOMC для ситуации на рынке Forex
Фундаментальный анализ рынка Forex – метод анализа ситуации на международном валютном рынке Форекс, альтернативный техническому анализу. Его суть – в анализе новостей из сферы экономики и политики с целью прогнозирования их влияния на Форекс.
С особым вниманием трейдеры всего мира следят за новостями, сообщающими о решениях Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) Федеральной резервной системы США. Что же это за Комитет и чем важны его решения?
С целью финансирования расходов государства Казначейство Соединенных Штатов занимается выпуском ценных бумаг, к числу которых относятся векселя и облигации. Именно покупкой и продажей государственных долговых обязательств и ценных бумаг и ведает Комитет по операциям на открытом рынке ФРС.
В состав Комитета входят все члены Совета управляющих (Правления) ФРС (семь человек) и президенты пяти из двенадцати федеральных резервных банков. Президент федерального банка Нью-Йорка участвует в работе Комитета на постоянной основе в качестве заместителя председателя, остальные четыре президента меняются ежегодно. Президенты остальных семи резервных банков также присутствуют на заседаниях, но лишь с правом совещательного голоса. Возглавляет FOMC лично председатель Совета управляющих Федеральной резервной системы.
Восемь раз в год FOMC собирается на плановые заседания. На этих заседаниях обсуждается экономическая ситуация в стране, делаются прогнозы относительно ее развития, определяются приоритеты кредитно-денежной политики и проходит голосование относительно размеров учетной ставки. Лишь через три недели после заседания публикуется его протокол. Из этого протокола общественность может узнать, как члены Комитета оценивают существующую экономическую ситуацию, познакомиться с прогнозами от FOMC и, самое главное, с его решением по процентным ставкам. Что касается подробных стенограмм заседаний Комитета по операциям на открытом рынке, то они подлежат обнародованию лишь через пять лет после заседания. Кроме этого, дважды в год, а иногда и чаще, в Комитете проводится голосование по важнейшим вопросам финансовой политики в долгосрочной перспективе.
Из всех решений Комитета по операциям на открытом рынке трейдеров больше всего интересует голосование по учетной ставке. Повышение учетной ставки резко повышает привлекательность национальной валюты для инвестиций, что вызывает рост ее курса. Когда речь идет о самой крупной из мировых экономик и о главной из мировых валют, изменение учетной ставки ФРС США оказывает очень сильное влияние на всю ситуацию на рынке ФОРЕКС и не может не представлять для валютных спекулянтов самый живой интерес.

Обзор основных Forex-валют
На сегодняшний день Forex – одна из самых больших международных бирж по торговле валютой. Давайте рассмотрим, какие валюты пользуются повышенным спросом, и проанализируем почему.
Американский доллар (USD). Американский доллар является самой популярной валютой на данном рынке. Стоимость любой валюты определяется путем ее выражения в долларовом эквиваленте. Именно поэтому доллар еще можно назвать и самой автономной валютой, которую даже мировой кризис не в силах подкосить. Правда валюта Евросоюза - евро – практически «наступает ему на пятки», однако, по мнению аналитиков в ближайшее время она вряд ли трансформируется в глобальную резервную валюту.
Европейская валюта – евро (EUR). Евро отличается сильной поддержкой стран Евросоюза. Но все-таки вершины своей мощи ему достигнуть пока не удалось. Причина скрывается в политической и экономической нестабильность некоторых европейских стран, и как следствие – появлении в них высокого уровня безработицы.
Объемы торговли разных государств.
По объемам инвестирования рынок Форекс превосходит все существующие на сегодняшний день рынки. Ежедневный объем обменных операций составляет несколько триллионов долларов, а дневной оборот рынка ценных бумаг всего около 300 миллиардов. Больше половины всех денежных операций принадлежит Соединенным Штатам Америки, хотя основная доля оборота денежных средств принадлежит Великобритании. За Германией закреплено всего 10% денежной массы рынка Форекс. Более точно определить объемы торговли не представляется возможным, так как все операции происходят через различные банки. Любая валютная пара не имеет четко обозначенного курса. Каждый участник устанавливает свои цены исходя из своих предпочтений.
Рынок Форекс доступен буквально для каждого желающего, круглосуточно, пять дней в неделю. Это и является главным преимуществом рынка перед другими. За сутки здесь осуществляется масса торговых операций между крупнейшими банками мира. Статистика показывает, что именно Форекс развивает мировую экономику, при этом, позволяя трейдеру заработать несколько лишних центов.
Японская йена (JPY). Не смотря на то, что ей так и не удалось обогнать доллар и евро, японская йена является одной из главных валют на рынке и признана одной из самых устойчивых к кризису. Политика Японии – а именно нулевая процентная ставка по краткосрочным кредитам – привела к тому, что сегодня йена стала одной из основных валют в сделках керри-трейд.
Британский фунт стерлингов (GBP). Следует напомнить, что почти до середины 19в. Британский фунт был ведущей валютой мира, но по окончанию Второй мировой войны уступил первенство доллару. Сегодня доля фунта в общем количестве валют, представленных на рынке, составляет 14%. Особенностью данной валюты является сверхчувствительность к изменениям цены на нефть, иногда ее даже шутливо называют – «petrocurrency».
Швейцарский франк (CHF). Объем операций, совершенных с участием швейцарского франка намного меньше, чем с участием других основных валют. Тем не менее, франк входит в пятерку лидеров, что объясняется надежностью швейцарской банковской системы и тесными экономическими связями со странами Евросоюза.